午评：创指低开高走涨超2% 上涨个股超4000只

申万宏源研报表示，业绩期之后，二季度关注以下方面：1. 二季度宏观层面，关键验证节点并不多。5 月特朗普可能访华，构成地缘政治走向的关键验证期。5 月美联储主席交接前后，货币政策预期可能更加明确。2.经济结构性亮点，仍是外需重于内需。内需改善即便延续，也面临后续持续性的担忧，不易带来高弹性投资机会。而中国供应链安全 + 能源安全，可能向出口出海链景气Alpha 的转化，验证产品涨价，向海外顺价成本端压力。这构成新增高景气的重要来源。制造业有机会的阶段，外资回流 + 中东资本流入可能形成共振，提升行情弹性。3.当前涨幅较大的方向集中在科技龙头，赚钱效应扩散尚不明显。一季报验证期收官，业绩空窗期开启，一个有利于主题行情演绎的窗口出现。后续可能阶段性演绎主题活跃、赚钱效应扩散行情。