本报记者 陈秀隆
普通百姓理财，多数追求的是稳定收益，一般不愿意承担高风险。而有一些另类的投资者，已不满足于仅比银行存款利息稍高的收益，为了追求高收益不惧风险。对于这一类人群，理财师有什么理财忠告和好的投资建议？保本与高收益，“鱼”和“熊掌”能否兼得？
理财报名电话：13978899108
工商银行广西分行营业部国际金融理财师
苏健
民生银行南宁分行理财师 凌锋
兴业银行南宁分行营业部理财经理 廖俊锋
案例1
想在保本基础上激进一些
基本情况：
覃女士，南宁人，30岁出头，个人月收入5000元左右。丈夫长期在外地工作，小孩刚1岁。母亲与自己同住，母亲退休了，有退休金。
自己手头有20多万元存款，都存在银行吃利息。每月能结余2000元，本人有医保和社保。
理财目标：
覃女士说，手头的20多万元存款都存在银行，感觉收益太低。她经常看“你不理财 财不理你”栏目，看到很多投资建议都是购买银行理财产品、各种基金什么的，她觉得不适合自己，因为她觉得这类投资收益偏低。她希望在保本情况下可以激进一些，以获得更高收益，她个人偏好期货、黄金等投资，但苦于自己没有时间，也不大懂，因此想听听理财师的建议。
她又想保本，又想取得高收益，这一对“矛盾”如何化解？
理财师苏健建议：
一、基本情况分析
根据覃女士家庭经济情况分析，用于理财投资的资金主要有两部分，一是现有的20多万元银行存款，二是每月家庭收支结余2000元资金。
从投资偏好角度看，覃女士希望在资金保本的前提下进行一些激进型的投资，因此，她对购买银行理财产品和基金不感兴趣，偏好期货、黄金等投资，但她对投资产品和领域并不了解，估计投资经验处于初级阶段，同时她自己没有时间去研究和频繁操作。根据覃女士的实际投资经历，建议她在收益率方面做出比较符合实际的预期。
二、理财建议和资产配置
根据覃女士家庭实际情况和目前投资市场状况，可通过投资组合实现在本金安全的情况下，年收益预期在8%以上。
1.银行高收益固定收益理财产品
虽然覃女士对银行理财产品不感兴趣，但它是目前投资市场上针对个人客户最常见、本金绝对安全、易操作、收益较高的投资产品。该产品在覃女士的“投资组合金字塔”中起扎实根基的作用，建议投资比例为60%，期限为一年(含)以上为宜。
2.指数型基金
跟踪股票市场的涨跌，做中短期的股指波段操作，即耐心等待股指回调基本企稳时，分批分额购入指数型基金，当该基金整体有10%左右收益时务必进行赎回。建议一年操作指数型基金1～3次，其他时间可转入货币型基金，投资比例为25%左右。
3.债券型基金
为将每月家庭收支节余的2000元也进行有效投资，建议把这部分资金通过基金定投的方式进行投资，既方便操作，又能存下一笔不小数目的资金，作为孩子教育成长金或母亲医疗救治费。根据中长期投资市场情况，建议定投于纯债券型基金。
4.黄金
越来越多百姓开始投资黄金。投资黄金有多种渠道，比如银行推出的账户贵金属业务，既可以通过价差获取利润，也可以作为保值投资品用于准备孩子教育成长金，建议账户贵金属的投资比例为10%～15%。
贵金属递延投资业务可以根据对贵金属涨跌趋势的判断，通过买涨或买跌方式获取利润，即在贵金属上涨时可通过做多盈利，在下跌时做空也可实现盈利。该投资品种属于高收益高风险产品，因此务必要在专业投资人员的指导下谨慎进行操作，使用资金不宜超过5%。
案例2
赚取高收益实现全款买房
基本情况：
黄先生，外地人，在南宁做生意，年收入超过15万元，每年可结余10万元，现有30万元存款。
理财目标：
黄先生想在南宁买房，不久前看中一套房，想全款购买，需要60万元。
1.自己全款买房还差30万元，如果把购房计划推迟两年，同时30万元存款通过激进的理财手段，如在2年内取得10万元的投资收益，加上2年的结余20万元，即可实现全款购房目标。问题是，2年内要想获得10万元的投资收益，这一目标能否实现，想听听理财师的建议。黄先生称，自己可以算是偏好风险的投资者，不排斥股市、期货、黄金等风险较大的投资渠道，但苦于自己没有时间。
2.如果分期付款的话，现在买房合不合适？
理财师凌锋建议：
1.黄先生需要达到每年20%左右的收益率才能实现，从一般的理财产品来看是比较困难的。建议黄先生关注贵金属TD业务，通过杠杆原理扩大资金利用率。
贵金属TD业务是黄金、白银延期交易品种，简称T+D业务。T+D交易有保证金制度作为保障。保证金制度的一个显著特征是用较少的钱做较大的买卖，保证金一般为合约值的10%，与股票投资相比较，投资者在黄金T+D市场上投资资金比其他投资要小得多，俗称“以小博大”。
采取保证金交易，资金利用率高(各银行资金扩大比率从5倍至10倍不等)。例如在金价260元/克时，1000克一手的黄金总价值是26万元，只需要5万多元的资金，就可以交易这价值26万元的黄金，大大增加了资金利用率，降低了投资门槛。客户还可以根据自己的资金量和风险偏好，来调整资金扩大倍数。
2.需要提醒黄先生的是，高收益往往与高风险相伴，参与T+D业务最后弄得血本无归的大有人在。因此建议黄先生在参与T+D业务时最好在专业人士的指导下进行，先期不要投入太多资金，并千万要注意止损。
3.个人认为，作为刚性需求，目前买房还是合适的。
案例3
小康之家如何激进理财
基本情况：
许先生，今年34岁，是某公司的部门主管，年薪12万元左右；妻子年薪4万元左右；小孩读小学。夫妇俩均有三险一金，但未买商业保险。
目前许先生一家全款购有一套房，无须月供。家庭每月生活支出4000元左右，家里现有5万元存款，借给亲戚的一笔10万元资金即将归还，许先生打算用作投资。
理财目标：
许先生称自己风险承受能力较高，希望通过稳健的投资组合获得较高的收益，以实现在明年买一辆中级轿车的目标。另希望为儿子存储一笔教育资金。
许先生对收益期望较高，要求高于银行理财产品。
理财师廖俊锋建议：
由于许先生一家的情况属于较高收入的成长型家庭，收入较稳定，风险承受能力强，建议在投资理财方面可以多关注成长型甚至是激进型的产品提高收益，但是投资占比最好不要超过30%，保持稳中求进的策略运作。
1.为家庭预留应急备用金，不仅可以降低突发事件给家庭带来的经济负担，而且还能适当分散投资风险。许先生的工作比较稳定，建议拿出3万元作为应急预备金投资于货币基金中。虽然收益偏低，但是其投资起点低；认申购、赎回方便快捷；手续费低廉或者无手续费；收益一般高于活期利息且稳定，可以相应分散成长型理财产品的风险。
2.做好理财配置，稳中求进。建议把亲戚归还的10万元资金分配好，一部分还是用于购买银行的理财产品，可先考虑将5万元的存款投资于半年期的银行理财产品；另外的5万元投资于贵金属业务，利用杠杆效应扩大收益。这样做有攻有守，能够平衡风险。如此以来，理财收益加上每年的结余，可以轻松实现明年买车的目标。
3.许先生还需要购买一些商业分红保险。因为许先生一家现在还没有购买商业保险，并且又处在家庭成长期，风险比较高，保障需求在这个阶段是必不可少的，只依靠社保是远远不够的。所以建议许先生购买一些商业分红险或者定期寿险，这不仅增加家庭的保障系数，也可以解决未来子女的教育金和养老金的保障，做一个远期投资。
