原标题：10万亿私行江湖激战正酣！招行+四大行瓜分70%市场 城商行农商行不放弃！
作者：徐巧
来源：新浪金融研究院（ID：sina_jinrong）
十万亿私行江湖激战正酣。
招行2万亿一骑绝尘 四大行均跻身“万亿俱乐部’’
整体来看，招行、工行、建行、中行和农行均跻身私行“万亿俱乐部”，5家银行私行体量约占整个行业的70%。
A股上市银行2018年中报最新数据显示，招行一骑绝尘，以2.03万亿元的私行客户总资产规模领跑。工行、建行、农行紧随其后，规模分别为1.46万亿、1.32万亿和1.07万亿。中行的半年报中并未披露私行业务最新规模，但在2017年底该行私行资管规模已突破1.2万亿。
剩下的近3万亿市场，基本被股份行均匀瓜分。交行的私行资管规模为5000亿，中信与平安以4400亿、4000亿次之。浦发、兴业、民生与广大则在3000多亿元区间浮动。
如果说零售是招行打天下的武器，那私行业务就是招行“皇冠上的明珠”。去年，招行为纪念成立30周年出版了《青年招行说》一书，该书第一章《皇冠上的明珠》浓墨重彩介绍了私行业务，招行对于私行业务的重视可见一斑。
招行2018中报显示，该行私人银行客户（月日均全折人民币总资产在1000万元及以上的零售客户）71776 户，较上年末增长6.47%；管理的私人银行客户总资产20340.20 亿元，较上年末增长6.76%；户均总资产2833.84 万元。
横向对比来看，招行的私行户均资产数颇为亮眼，达到2800多万元。
“宇宙行”工行虽然私行客户突破8万户，高于招行的7万户，但总规模距招行仍有一定差距。截至2018年6月底，工行私人银行客户8.39万户，比上年末增加0.84万户，增长11.1%；管理资产1.46万亿元，增加0.12万亿元，增长9%。
值得注意的是，除了招行和几大国有行发力私行业务，股份行势头也不小。比如，截至今年上半年，中信银行私行客户数突破3万户，比上年末增长15.06%，增幅较猛；民生银行私行达标客户数1.84万户，比上年末增长11.5%，潜力也不可小觑。
此外，不少城商行和农商行也在努力攻坚私行业务。比如，截至今年6月底，北京银行的VIP客户规模达到59万户，较年初增长10%，财富管理类中间业务收入同比增长40%，贡献持续提升；江苏银行等中小银行仍在持续推动私人银行体系建设；常熟银行作为农商行也设立了私行业务中心，上半年服务私人银行客户757人，累计发行私人银行理财产品47.06亿元。
麦肯锡看中国私人银行下一个十年：行业洗牌分化加剧
2017年是私人银行落地中国的第一个十周年，2018年则是下一个十年的新起点。
去年4月，兴业银行私行部与波士顿咨询撰文分析指出，中国高净值家庭数量已经超过210万，预计五年后将形成一个规模达110万亿的高净值财富管理市场，为私人银行业务的发展提供沃土。
在下一个十年，麦肯锡认为，中国私人银行的市场格局将加速分化，有六大趋势值得大家高度关注：
一、超高净值客户将成为下一个核心战场。根据麦肯锡社会财富模型分析，2008-2016 年超高净值富豪（管理资产5000 万人民币以上）的资产规模复合增长率高达21%，与一般高净值客群（管理资产1000-5000 万人民币）的资产规模增长相当。占据过半的资产份额，超高净值客户正在正在成为私人银行市场的核心客群。
二、“在岸+ 离岸”的全球资产配置是必备能力。根据麦肯锡高净值客户调研，~60% 的中国高净值人士拥有海外资产，且占整体管理资产的比例高达~10%。可见富裕客群的全球资产配置需求非常旺盛，然而这些海外资产目前主要由外资银行进行打理。我们建议，国内银行应该尽快建立“在岸+ 离岸”一体化投资平台，帮助客户实现全球资产一站式配置，从而提升高净值客户的钱包份额。
三、围绕家族传承的服务能力日益关键。60后和70 后占中国高净值客户的~70%，作为第一代创富者，财富传承正在逐步成为他们最关心的议题之一。未来随着中国房产税、遗产税、资本利得税等政策进一步向国际标准靠拢，高净值客户，特别是超高净值客户对家族治理、财富规划和家族信托等服务的需求将与日60 后和70 后占中国高净值客户的~70%，作为第一代创富者，财富传承正在逐步成为他们最关心的议题之一。未来随着中国房产税、遗产税、资本利得税等政策进一步向国际标准靠拢，高净值客户，特别是超高净值客户对家族治理、财富规划和家族信托等服务的需求将与日俱增。
四、数字化技术在私人银行业务领域的应用日益重要。数字化不再只是赢得长尾客户的武器，高净值客户对于24/7 便捷服务的要求正使得其渠道偏好也不断向线上转移。根据麦肯锡的调研，中国接近60%的客户有意愿通过移动互联网获取私人银行产品服务。为了应对数字化趋势，全球领先的私人银行都在通过打造私人银行专属移动客户终端，利用大数据技术提供实时、定制化资产配置优化建议等手段迎合客户需求。
五、人才是私人银行业务的生命线。目前国内银行普遍缺乏专业的私人银行人才，这一点成了制约私行业务高速发展的瓶颈。下一个十年，专业人才无疑是私人银行成败的关键所在。
六、协同效应是银行私人银行业务的核心优势。依托殷实的资产负债表，强大的零售客户资源，覆盖投资银行、资产管理、公司银行的广泛业务组合，相比非银行金融机构和第三方财富管理机构，商业银行有从事私人银行业务独特的优势。
