随着我国居民理财需求的增长，财富管理已走进千千万万普通老百姓的生活。传统财富管理主要面向高净值人群，投资门槛高。同时，由于传统理财顾问的服务范围有限，普通投资者无法享受到专业的财富管理服务，从而制约了行业发展。相比之下，基于人工智能和大数据技术，在互联网平台上开展的智能投顾服务可以以更低的成本覆盖更广泛的客群，同时修正理财投资中非理性的投资行为。这些优势让智能投顾成为财富管理行业不容忽视的新势力。
作为中国最早涉足智能财富管理领域的服务机构，理财魔方在很早期便借助人工智能技术提升财富管理服务效率。近日，理财魔方创始人兼CEO袁雨来在接受《数字金融观察》的独家专访中，分享了人工智能技术驱动下理财魔方的服务实践经验。
带着“创造更公平的理财世界”的初衷与使命，理财魔方于2014年成立，基于人工智能和大数据技术，为中产零售客户和机构客户提供智能财富管理服务。在公司创始人兼CEO袁雨来看来，科学和理性可以对抗投资者脆弱的个人情绪，规避人性弱点带来的追涨杀跌行为，继而提高投资盈利概率。
2022年底，ChatGPT的出现给人工智能行业带来了强烈的冲击。袁雨来相信，正如8年前理财魔方用人工智能改变财富管理服务形态，用智能投顾撬开行业大门一样，人工智能技术的发展又将推动理财魔方新的服务效率的提升。这或许将推动财富管理行业加速迎来新一轮的发展变革。
为什么选择在财富管理行业创业？
我们当时发现私人银行的财富管理做得非常好，但最大的遗憾是不为普通客户提供服务，只为高净值群体提供服务。我觉得这带来很大的不公平性：普通人在财富上的增值本就不如有钱人快，而高净值群体因为享受到专业的财富管理服务则会越来越富有。另一方面，我们也发现私人银行的服务里包含大量的重复性劳动。所以我们就在想，是否能够利用人工智能技术替代那部分重复性的劳动，这样人工成本就会大大降低，财富管理服务才能变得普惠，我们希望普通老百姓都能得到私人银行级的专业财富管理服务。这是理财魔方成立的初衷。
现在财富管理行业的主要参与者有哪些？
总的来说，财富管理行业里有三种类型的服务形态。
第一类是私人银行，很多大型商业银行都有私人银行服务，他们为资产在 600万人民币（也就是100万美元）以上的客户进行私人银行级的一对一人工服务。
第二类是针对中等收入群体的服务，像银行、券商都会对中等收入群体提供一对多的理财经理级的服务。由于是一对多，所以能够负担的人群数量还是比较有限的。
第三类就是通过互联网技术，为普通老百姓提供普惠服务的互联网财富管理服务平台。我们就属于这类平台，可以一次性为几十万人提供基金投顾服务。
那么理财魔方如何定义财富管理？有哪些突出特点？
理财魔方构建了一套“3C投顾服务标准”，即：客户立场（Customer Position）、个性化定制（Customization）、伴随式服务（Companionship）。这是我们所定义的财富管理服务和投顾服务的核心理念。
我来具体解释一下。第一，过去的财富管理是卖方逻辑，有什么卖什么，不管对客户来说是不是合适。而买方逻辑是以客户为中心，根据客户真正的需求做方案。打个比方，卖方逻辑就好比“药店”，而买方逻辑更像是“医生”，医生会根据每个人的情况开处方，对症下药，至于你去哪里买药并不重要。以客户为中心，是以每一个人的需求为原点出发的，而不是以产品为原点出发。
第二，过去八年时间，我们一直坚持用人工智能技术提供千人千面的、个性化的定制服务。我们可以为每位客户定制属于他自己的投资理财方案。并且这个方案会随着投资市场的变化而变化，同时会随着个人家庭情况、风险承受能力，甚至心理和情绪变化进行动态调整。
第三，伴随式服务指的是我们会为用户持续开展几方面的工作。首先，通过投教提升用户的认知，帮助用户减少不正确的、非理性的行为。其次，评估用户的风险承受能力。这个承受能力会随着时间和个人状态的变化而改变，比如当用户经历升职加薪、结婚生子等生活变化，风险承受能力都会改变，相应的，原先理财方案里的投资组合也会随之调整。最后就是情绪。没有人能够绝对保持理性，哪怕是专业人士，都会有不理性的投资行为。所以当我们在系统里检测到用户有情绪波动的时候，我们会通过一系列伴随服务帮他的情绪往科学、客观上做正向引导，规避不理性情绪带来的不理性行为，这类服务会伴随用户的整个理财生命周期。
给这么大基数的客群提供服务，还要给出个性化的方案并且保证收益，是如何做到的呢？
我们有两个核心系统。一个是智能投资管理系统“魔力平台”。它是完全基于人工智能进行投资决策的平台，可以实现从基础的金融数据分析、产品筛选，到资产配置的构建、风险控制以及投资组合业绩的持续监控，并完成动态调整。
另外一个是智能客户分析与管理系统。这个系统会动态评估用户的画像，根据画像的变化给出相应的反馈。比如，当发现用户的认知能力不够时，系统会通过投资者教育帮他提升认知；当用户风险承受能力改变时，系统会相应的调整适当性匹配建议；当用户经历情绪变化时，系统会提供一些安抚服务。比如市场下跌的时候，用户打开软件的频次可能变高，我们的系统会推送一些内容帮助他的情绪往理性、正向上引导，如果发现用户的不理性情绪还是持续的，我们会通过人工服务来介入。
所以，在人工智能系统的帮助下，我们的服务是非常高效的。在私人银行里，一个理财经理最多服务50个左右的客户，但在理财魔方，一个投顾人员可以在人工智能系统的帮助下服务8000～10000名客户。
刚才您也提到了理财魔方的“伴随式服务”理念，会持续地为用户提供投资者教育。我们看到现在金融诈骗的案例也越来越多，您对此有没有什么建议？
我们已经和华东政法大学成立了“玄元—华东政法大学投资者保护教育基地”。是因为我们发现金融诈骗给老百姓带来了不可挽回的重大损失，我们希望从基础金融知识和防非反诈的角度先入手，对投资者进行保护教育，然后再去科普怎么投资。防止金融诈骗是第一位的。
这里的建议就是，第一，认准有国家金融监督管理总局和证监会发放牌照的金融机构，只购买这些机构发售的产品，只在这些机构的平台上进行投资。任何没有国家金融监督管理总局和证监会发放牌照的机构，都是不合法的。识别金融诈骗一定先要认准牌照。第二，如果这项投资承诺保本，绝对不能相信。因为现在监管不允许理财产品提供保本承诺，可以理解为承诺保本的理财都是骗局。
在能够识别是否为诈骗后，如何理财投资？我认为核心是要提升自己的认知能力，不要脑子一热，看到别人赚钱了，就跟风买一样的产品。就像炒股一样，可能别人已经到山顶了，这时再买入其实是有问题的。其次，不熟悉、不理解的产品不要买。当理解了没有任何金融产品是没有风险的，理解了某个产品的风险在哪里，收益可能是多少，再考虑能不能接受。能接受再购买，不能接受的话则去买可承受风险范围之内的产品。这也是我们在理财魔方的做法。
最后，如果你想在金融投资上做得更好一点，就要花时间学习，学习各种金融投资理论和知识，因为投资有门槛，并非随随便便就能赚到钱。
