来源：耳朵财经
作者：徐泽怡
天使投资人说，99%以上的币是空气币，而99%，恰恰接近于天使投资失败的概率。
明知道是空气，空气却撑起了币圈近2万亿的市值。Coinmarketcap数据显示，当前全网有1600余种加密数字货币，总市值约1.7万亿。在这样的情况下，只有一份白皮书的项目像自来水一样，被源源不断地输送到这个市场中，币圈的达摩克利斯之剑已经高高挂起。
财富在哪里？财富在哪里？财富在韭菜的口袋里。注意，熊市是爆丑闻最好的时机，在未来这10大地雷你不得不防备。就在最近，一场财富转移的运动结束了，然而，结束它的不是轰轰烈烈的地毯式暴雷，是另一场新的财富转移运动。
/1/
币圈美元，危险的USDT
你买币吗？如果你受不了剧烈波动的ETH或者BTC，那么就买USDT吧——因为价格稳定，号称锚定美元（1USDT=1USD），对于很多新手来说，USDT就好像一张币圈入场券。
USDT是Tether公司推出的基于美元的稳定币，意思是说，你每买一个USDT，Tether公司将在银行里存入1美元，在绝大多数情况下，人民币玩家购买USDT的成本和购买美元的成本是基本一致的，USDT实际上是Tether公司的一种负债。
但问题来了，谁看到过Tether公司账上真躺着那么多钱？截止目前，USDT一共发行82次，总量约为30.2亿枚，也就是近30亿美元，四大会计师事务所却拒绝为其做审计报告。无奈之下，Tether公司找了一家律师事务FFS所为其做对账工作，而FFS方面出具的报告能只证明在某一个时间点、Tether公司的银行账户确实有这么多钱，但之前和之后是否有这么多钱，FFS表示不能确保。
事实上，USDT的问题早已是圈内共识。2017 年 11 月，《纽约时报》就有文章指出“USDT 团队可能超发泰达币，并且用超发的泰达币来炒作比特币”，只是尽管如此，Tether公司投放的USDT依旧有人买单。
真是痛并快乐着。
/2/
裙带交易所Bitfinex：会不会监守自盗？
说完Tether，不得不再说一说它的关联交易所Bitfinex。
Bitfinex与Tether背后有着相同的创始人，每次USDT增发后，资金大部分都会流入Bitfinex交易所——又做交易所，又做银行，这感觉是不是很爽？
既能印钞又能坐庄，当然很妙了。有传言认为，去年比特币价格暴涨50%是Tether公司与Bitfinex在幕后联合操作。
值得吐槽的是，2016年8月，Bitfinex遭遇过“丢币事件”，因为安全漏洞，丢失了价值约7000万美元的比特币。然后，Bitfinex想出了一个“奇招”，为了弥补用户在这一事件中的损失，Bitfinex发行了等量的BFX代币作为“欠条”，这种代币可以被Bitfinex赎回，或者换取Bitfinex母公司iFinex的股份。
更神奇的是用户也没有太多异议。
用这种方法，Bitfinex平台得以化险为夷，不得不让耳朵君对它大胆的风格刮目相看：曾经有一上市的私募机构用LP转股的思路化解了危机，因为股东的钱是不用还的。而在此之后，意识到问题的监管层禁止后面追随者这么干了。
/3/
中心化交易所操纵市场
真真要命，不仅Bitfinex，所有中心化交易所都可能是颗地雷。
人人都说交易所是流量入口，那是因为对于绝大多数C端的小韭菜来说，交易所是抄底、接盘的不二选择，而对于B端大韭菜来说，这是一个套现的天堂。
但是请注意，这个市场的交易所和传统金融的交易所可不一样，这个市场的交易所几乎无所不能，唯一不做的就是行使监管职能。以太坊创始人V神（Vitalik Buterin）对此深恶痛绝，曾直言“我希望中心化交易所去死”。
在过去的一年里，中心化交易所因出现钱包被盗、杠杆交易恶意爆仓、场内交易虚假增发、交易数据不真实等损害投资人利益现象而遭人诟病。
钱包被盗，这里不需要做过多阐释，著名的MT.Gox失窃75万枚比特币现在都还是个悬案，甚至有人怀疑这是交易所监守自盗。
杠杆交易，即投资者在平台存入一份本金即可操纵多倍数量的资金进行交易，杠杆交易所无疑会放大交易风险。问题是，币圈各个交易所对于同一品种的价格并不一致，一个点差就可能让投资者被强制平仓。目前，币圈两大交易所火币、OK都曾被投资人质疑过恶意爆仓，不仅仅是因为同一交易品种在同一时间价格偏离较大，平台面对同一批投资人竟出现了选择性爆仓——这种爆仓往往是大户被爆仓，额度小的散户则侥幸不会被强平。
场内交易虚假增发，说的是交易所手中根本没有那么多现货，投资者在场内交易的只是账上的一串数字，等到要兑付的时候，问题就出现了，比如说前不久，各家交易所对EOS的充提进行限制。
种种的一切，无非是利用了交易所对信息的垄断来制造不对称。呵呵，当然，上述一切如果发生在传统金融的交易所，那可是要进去坐牢的。
/4/
别瞎转智能合约，你的Token可能被盗走
币圈的项目方喜欢四处撒币，也就是“空投”，而空投出去的Token被亲昵地称为“糖果”，而你在接受空投的这种行为就是“吃糖”。
但是以智能合约为交易形式的空投可能会让你偷鸡不成蚀把米。
投资者如果要吃下以智能合约为交易形式的糖果，需要主动发送信息到指定的合约地址。由于智能合约本身在程序设计时就存在漏洞和陷阱，且合约内容不详，代码上的套路普通人无法辨别，风险极高，甚至前段时间还爆出了不需要私钥就能转走用户账户中EDU的真实事件。
面对这一情况，切记两点：任何时候都不要把你的助记词和KEY（私匙）透露给第三方软件、项目等；另外，任何要求输入私匙的空投都是骗子。
但最好的处理方式是，在你不了解的情况下，别瞎转智能合约。
/5/
币圈有人撒币，但美联储可不会撒美元
与其说是一个骗局，不如说是一个悖论：你什么时候看到过美联储撒美元？
好吧，你可能会说反正是薅羊毛，不薅白不薅，你又不需要任何金钱投入就能免费吃糖。但是别忘了，作为交换条件，你的个人信息倒是被泄露了。
百度CEO李彦宏曾因一句“中国人愿意用隐私换便利”而遭网友围怼，但用“隐私换便利”早已成为当下散户常用的获利形式，殊不知一旦投资者的隐私信息被不法分子利用，极有可能造成个人的账户危机，例如交易所账户、钱包账户、私钥的泄露。
望请各位入圈投资人和耳朵君一起默念三遍，牢记在心：“币圈内有人撒糖果，但绝没有人撒美金”。
/6/
传销圈、微商圈……
曾经有一位币圈大佬说，币圈要成功，少不了传销圈、微商圈的人才。
事实上，这波浪潮里，这类人才从来不肯缺席。一个行业在短期带来巨大的财富效应，后遗症必定带来一大群钻空圈钱的骗子。
别忘了，前不久还有个币圈传销之父俞凌雄，出场自带BGM，不断孕育出一个个传销币：幸孕链、万象币、黄金币 、菠菜币……1个月孕育2个币种，一个币种敛财数亿，信徒者众，前赴后继。
这下你明白了，骗钱不需要掩饰，低端市场，传销就可以。上市公司那些财务洗澡、空手套白狼的繁复手法，相比之下简直相形见绌，实在是太不直接了。
/7/
不稳定的BM，400亿流通值的EOS
EOS当前的流通市值已经超过了400亿，无疑是今年以来最吸睛的存在。
EOS的创始人是怪才BM，这位大哥是EOS的最大不稳定因素之一。独特的人生经历塑造BM这位技术怪才，而其极端的性格也直接导致他经手的项目，像被施了魔咒般，没有一个能逃脱与社区“闹掰”的命运！
BM在EOS之前还经历过两个项目：BTS和Steemit。
先说说BTS，漏洞不断也就算了，糟糕的用户体验也不提了，自救居然靠增发！最后比特股社群大分裂，BM出走。
再来说Steemit的事，靠内容就能赚钱，这当然足够诱惑。但明眼人一看就明白：这些奖励用户的钱打哪来的啊？靠增发。平台每年都会增发9.5%的Steem，知道这意味着什么吗？所有投资人的资产都在无意识中被“暗箱”操作直接稀释了，换作是谁都不愿意吧。
而现在EOS，之前单方面冻结濒危账户的事件处理还未完，后又被以陈伟星为代表的圈内人士指摘为空气币，EOS爆火势头瞬间凉凉。
最后再说一说闹到满城风雨的BM退群之事，甩下狠话一走了之确实符合BM一贯的“潇洒”，但看样子，BM至今还没有找到维持社群长久关系的好方法。
话说回来，社群不行，共识哪来？
/8/
代投携我的钱跑路了！
币圈江湖“险恶”，稍有不慎便是被骗、被割韭菜的命运。
代投是币圈江湖一种让你又爱又恨的存在。
没有代投，有的币你想投都投不到，额度想拿都拿不到。但是有代投吧，你又睡不好觉，万一他/她拿了你的钱卷款跑路了呢？
“李诗琴”、“范特西”等诈骗团伙席卷14万ETH跑路的事件，一度在币圈炸开了锅。这类代投团伙惯用拖延的手法，通过延后项目方发行代币的时间差，进行资产转移，最后没等投资人反应过来，代投早已卷钱跑路。
未来，我们会看到更多代投跑路。
/9/
大佬撕逼战掀翻币圈底裤
币圈大佬到底是什么呢？你可以把这些大佬理解为喊单大V、站台大V、币评家……没有这些大佬币圈会很枯燥。
但是最近行情不好，大佬们可能赚不到什么钱，都在忙于撕逼，现在币圈热闹得简直像娱乐圈。
不久前李笑来的录音外泄引得圈内泛起巨大风波，当然不是因为李笑来爆粗口、人设崩塌才值得关注，而是录音中涉及了太多行业内幕与人物关系。
随后，了得资本的易理华被翻出做老鼠仓的黑历史……
有的事情不说出来还好，大家默认，就行了。
一说出来，玩法就要变，意味着旧的套路行不通，得摸索新的模式。
接下来，很多镰刀方不得不重新思考，这之后币圈要怎么玩？
/10/
所有数据都可以查询
但没有几个是真的
不得不承认，币圈推动着链圈进步，正因为有钱不断流入，链圈的研发动力才充足。
也曾有一些价值投资者想要找到投资逻辑，用模型找到好项目。
耳朵君也曾经是这样的“傻逼”。
现状是，号称数据公开透明的区块链，存在大量数据造假，数据几乎没有办法用。
持币钱包数量，可以造假。
换手率，可以造假。
GitHub代码更新频率，可以制造幻觉。
市值，可以操作。
生态伙伴，又何必当真？
……
当然，这么说不是要你失去希望。这个市场太早期，有的项目没准能成，就像波场，它出来的时候大家都觉得是骗子，但是它融到了钱，很多很多的钱，忽悠到了很多很多的人，未来还真能靠营销、共识驱动，成为伟大公司呢？
