10月29日消息，近期建信MSCI中国A股指数增强C披露2026年第三季度报，基金规模1855.88万元，比2026年第二季度降低42.85%。基金经理叶乐天最新投资观点同步出炉。
叶乐天表示，作为跟踪MSCI中国A股指数的增强型产品，将在严控跟踪偏离度的基础上依托量化模型力争持续获取稳健超额收益。 宏观经济： 本基金将持续跟踪国内宏观面运行态势，结合基本面研究与量化技术适配组合调整节奏。 资本市场： 后续将继续通过量化风险模型管控股票组合与基准指数在行业、风格等维度的暴露，尽可能缩小二者之间的偏离幅度。 投资方向： 依托以多因子模型为核心的量化选股体系，在符合规定的成分股配置比例要求下，通过差异化的个股权重配置优选标的，力争跑赢基准指数实现资产长期增值。 风险提示： 基金资产净值曾出现连续20个工作日低于5000万元的情形，同时指数增强产品仍面临市场波动、跟踪误差超标的相关风险。
业绩回报：2026年第三季度跑赢基准0.03%
数据显示，截至2026年第三季度末，建信MSCI中国A股指数增强C净值为1.40元，2026年第三季度年基金份额净值增长率为-12.21%，同期业绩比较基准收益率为-12.24%，跑赢基准0.03%。
叶乐天自2019年11月13日担任建信MSCI中国A股指数增强C基金经理，截止2026年10月29日，任期回报59.84%。
| 表：建信MSCI中国A股指数增强C业绩表现（截止2026年9月30日） | |||
|---|---|---|---|
| 阶段 | 净值增长率 | 业绩比较基准收益率 | 跑赢基准 |
| 近3月 | -12.21% | -12.24% | 0.03% |
| 近6月 | 2.82% | -2.46% | 5.28% |
| 近1年 | 0.48% | -5.94% | 6.42% |
| 近3年 | 30.80% | 15.19% | 15.61% |
| 近5年 | 4.85% | -12.42% | 17.27% |
| 成立以来 (2019-11-13) | 74.99% | 17.60% | 57.39% |
资料显示，叶乐天，博士，曾任中国国际金融有限公司市场风险管理分析员、量化分析经理，2011年9月加入建信基金，历任基金经理助理、基金经理、金融工程及指数投资部总经理助理、副总经理，现任公司数量投资部副总经理（主持工作），2019年11月13日起担任建信MSCI中国A股指数增强型证券投资基金基金经理。赵云煜，硕士，曾任太平资产管理有限公司风险管理分析师，2014年7月加入建信基金，历任金融工程及指数投资部研究员、基金经理助理、基金经理、总经理助理等职务，现任公司数量投资部总经理助理，2019年11月13日起担任建信MSCI中国A股指数增强型证券投资基金基金经理。
整体来看，整体来看，该产品长期维度超额收益表现突出，但2026年三季度规模大幅下滑、当期超额收益收窄至0.03%，叠加曾触发净值低于5000万元的相关情形，投资者需留意其规模变动、跟踪误差及市场波动风险。该基金依托成熟量化多因子体系，在严控跟踪偏离的前提下锚定长期超额收益，适配看好MSCI中国A股赛道、能承受对应波动的指数增强偏好型投资者按需配置。
附公告原文节选：
报告期间,本基金基准指数MSCI 中国A 股指数呈现震荡下行的走势｡期间本基金稳健开展投 资运作｡
作为指数增强产品,本基金的主要目标是在保持跟踪的前提下,尽可能跑赢基准指数的收益｡ 本基金主要通过量化多因子模型进行股票组合的管理｡具体来说,风险管理方面,产品通过量化 风险模型管理股票组合和基准指数之间在行业､风格等方面的暴露,使得产品和基准指数之间的 偏离尽可能降低;同时,超额收益方面,产品通过以多因子模型为主的量化选股模型进行个股选 择,在保持规定的成分股比例下,通过股票权重的不同配置,优选股票形成投资组合,力争战胜 指数｡
