10月29日消息，近期中泰ESG主题6个月持有混合发起披露2026年第三季度报，基金规模1457.55万元，比2026年第二季度增加2.07%。基金经理王路遥最新投资观点同步出炉。
王路遥表示，当前组合持仓性价比突出，后续有望为投资者带来可观的长期回报。 宏观经济： 暂无针对宏观经济走势的额外专项研判，核心投资决策聚焦于自下而上的优质标的筛选。 资本市场： 当前市场内不少优质标的经过阶段性调整后估值吸引力显著提升，整体配置性价比突出，高仓位运行的策略适配当前市场环境。 投资方向： 将继续保持高集中度的持仓风格，把研究精力聚焦在自身能力圈内、理解深度足够的优质标的上，重点关注锂电板块，在紧密跟踪行业动态的前提下把握估值低位的布局机会。 风险提示： 基金过往业绩不代表未来表现，市场走势存在不确定性，集中化持仓模式可能带来阶段性波动风险，投资者需结合自身风险承受能力审慎决策。
业绩回报：2026年第三季度跑赢基准11.76%
数据显示，截至2026年第三季度末，中泰ESG主题6个月持有混合发起净值为1.28元，2026年第三季度年基金份额净值增长率为3.46%，同期业绩比较基准收益率为-8.30%，跑赢基准11.76%。
王路遥自2024年1月23日担任中泰ESG主题6个月持有混合发起基金经理，截止2026年10月29日，任期回报25.02%。
| 表：中泰ESG主题6个月持有混合发起业绩表现（截止2026年9月30日） | |||
|---|---|---|---|
| 阶段 | 净值增长率 | 业绩比较基准收益率 | 跑赢基准 |
| 近3月 | 3.46% | -8.30% | 11.76% |
| 近6月 | -5.93% | -1.21% | -4.72% |
| 近1年 | -4.11% | -4.58% | 0.47% |
| 近3年 | - | - | - |
| 近5年 | - | - | - |
| 成立以来 (2024-1-23) | 27.53% | 29.06% | -1.53% |
资料显示，王路遥，清华大学硕士，10年证券从业年限，曾任上海电力股份有限公司明华工程技术公司工程师，上海泓湖资产管理有限公司行业研究员，上投摩根基金管理有限公司基金经理助理，2021年5月加入中泰证券(上海)资产管理有限公司任研究部新能源、机械行业研究员，现任权益公募投资部基金经理，2024年1月23日起担任中泰ESG主题6个月持有期混合型发起式证券投资基金基金经理。
整体来看，整体来看，该基金2026年三季度凭借自下而上的选股逻辑取得显著超额收益，当前锚定锂电低位布局机会、维持高集中度高仓位运作的思路，贴合其能力圈定位。不过投资者也需留意集中持仓带来的波动特性，结合自身风险承受度理性评估配置价值，警惕市场不确定性带来的潜在影响。
附公告原文节选：
和上个季度相比,本季度末的总仓位变化不大:尽管部分标的有小幅上涨,但整体 性价比依然有吸引力,自下而上的动作结果就是依然高仓位运行｡
具体的标的变动不大,一是集中度保持较好,不含新股申购持仓的数量依然维持15 个,维持集中的持仓,优中选优,以减少对自己管理半径的消耗｡事实上,我们懂得大 逻辑的标的明显不止这些,但日常的跟踪和对边际信息的消化,尤其是技术细节､同行 的经营决策､行业政策规则对标的的影响,都需要不少精力进行思考和评估｡即便AI 对信息的快速整理总结对于投研形成了一定辅助,但高质量的思考时间依然难以被指数 级地压缩,有限的精力不应该像撒胡椒面一样被平均分配,我还是尽量聚焦在少数的持 仓标的上｡
二是持仓标的的变化,本期持仓比例相对较高的部分,变化很小｡变化相对明显的 是锂电池方向,市场对新势力车企自研电池的担忧持续发酵,使得锂电龙头的价格明显 下跌｡我个人对这类事件的评估是,这是新势力车企对自身品牌和营销能力有足够信心 的情况下试图和上游电池企业抢夺对终端消费者的话语权,类似山姆､拼多多的白牌商 品——产品质量我来把关,消费者无需担心｡应该说,模式本身不值得担心,找人代工､ 做电池管理系统在新能源车里不算新鲜事,“自研”等表述我更倾向于认为是在打消消 费者的疑虑｡从短期来看,消费者很有可能为品牌买账,选择相信车企,但我很难相信 每年大几百亿的研发费用,以及车企真金白银花溢价选择的供应商会在电池的长期表现 上没有区别｡一致性､快充能力等都是在长期表现上有可能会拉开差距的地方,再加上 估值确实不高,因此我选择在坚持紧密跟踪的前提下提高仓位｡其余的尾部持仓有一定 调整,主要是基于能力圈的理解深度,在控制总数量不变的情况下,在估值同样符合要 求时,我选择了两个理解更为深入的标的｡
目前组合的状态依然是很有性价比的,所以我对未来回报的展望依然乐观｡
