10月29日消息，近期广发国证信创ETF发起式联接C披露2026年第三季度报，基金规模1666.13万元，比2026年第二季度降低36.28%。基金经理张笑天最新投资观点同步出炉。
张笑天表示，2026年三季度全球资本市场波动加大，国内稳增长政策托底下A股整体震荡，信创板块受产业趋势支撑同时面临流动性层面的波动冲击。 宏观经济： 国内经济延续结构分化态势，稳增长政策陆续落地为市场运行提供支撑，海外利率上行、地缘局势反复的外部环境对全球权益资产形成一定压制。 资本市场： 海外流动性约束增强，AI叙事分歧增加，叠加国内稳增长政策落地推动市场风格趋于均衡，前期表现较强的科技股出现明显调整，整体波动有所放大。 投资方向： 以国产算力产品落地和AI技术突破为核心支撑的科技板块具备长期配置价值，国证信息技术创新主题指数中占比较高的芯片赛道，将持续受益于AI产业趋势的长期发展红利。 风险提示： 本基金为指数型ETF联接基金，存在指数跟踪偏离、市场大幅波动、单一投资者大额赎回引发流动性冲击等风险，基金过往业绩不代表未来表现。
业绩回报：2026年第三季度跑赢基准0.72%
数据显示，截至2026年第三季度末，广发国证信创ETF发起式联接C净值为1.75元，2026年第三季度年基金份额净值增长率为-32.73%，同期业绩比较基准收益率为-33.45%，跑赢基准0.72%。
张笑天自2026年10月15日担任广发国证信创ETF发起式联接C基金经理，截止2026年10月29日，任期回报-0.06%。
| 表：广发国证信创ETF发起式联接C业绩表现（截止2026年9月30日） | |||
|---|---|---|---|
| 阶段 | 净值增长率 | 业绩比较基准收益率 | 跑赢基准 |
| 近3月 | -32.73% | -33.45% | 0.72% |
| 近6月 | 12.47% | 11.90% | 0.57% |
| 近1年 | -1.45% | -1.41% | -0.04% |
| 近3年 | - | - | - |
| 近5年 | - | - | - |
| 成立以来 (2024-6-21) | 83.53% | 89.10% | -5.57% |
资料显示，曹世宇，中国籍，应用统计硕士，CFA，2013年左右起从事证券投资研究相关工作，历任广发基金管理有限公司金融工程部、规划发展部研究员，资产配置部研究员兼投资经理，宏观策略部研究员兼投资经理，指数投资部投资经理，2024年6月21日起担任广发国证信息技术创新主题交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金经理。
整体来看，整体来看，该信创联接基金2026年三季度在板块大幅波动的环境下小幅跑赢业绩基准，当前规模出现明显下滑。基金经理锚定信创产业长期逻辑，看好算力、AI驱动下芯片赛道的红利释放，但产品本身作为指数型基金，仍需留意跟踪偏离、市场波动及流动性相关风险，投资者需结合自身风险承受能力理性评估配置价值。
附公告原文节选：
作为ETF 联接基金,本基金秉承指数化被动投资策略,主要持有广发国证信息 技术创新主题ETF 及指数成份股等,间接复制指数,同时积极应对成份股调整､基 金申购赎回等因素对指数跟踪效果带来的冲击,将基金的跟踪误差尽量控制在较小 范围内｡
2026 年三季度全球资本市场波动有所加大,海外利率上行和地缘局势反复对权 益资产形成一定压力,前期表现较强的科技股出现较为明显的调整｡国内经济延续 结构分化,但稳增长政策的陆续落地支撑了市场的表现,A 股市场整体呈现震荡走势｡ 海外流动性约束增强,AI 叙事分歧的增加叠加稳增长政策的落地推动市场风格趋于 均衡｡
国产算力产品落地和AI 技术突破是科技板块主要支撑,但宏观和交易层面的冲 击使得板块波动明显加大｡国证信息技术创新主题指数中芯片占比较高,而芯片需 求受AI 产业趋势支撑,但短期表现同样受到流动性和风险偏好的约束｡
基金投资运作方面,报告期内,本基金严格遵守合同要求,认真对待投资者日 常申购､赎回及成份股调整等工作,运作过程中未发生任何风险事件｡
