10月29日消息，近期万家陆家嘴金融城金融债一年定开债券发起式披露2026年第三季度报，基金规模21.14亿元，比2026年第二季度增加0.50%。基金经理段博卿最新投资观点同步出炉。
段博卿表示，2026年四季度货币政策将保持松紧适度，为经济稳中向好营造适宜货币环境，债券市场利率整体有望维持平稳运行态势。 宏观经济： 后续将有适配的货币环境持续托底，巩固当前经济稳中向好的发展态势。 资本市场： 债券市场利率预计整体保持平稳，不会出现大幅波动行情。 投资方向： 将继续聚焦陆家嘴金融城主题相关债券，灵活调整组合久期与杠杆水平，力争为投资者获取稳健的超额收益。 风险提示： 若后续出现集中大额赎回情况，基金可能面临流动性压力，极端情形下存在运作方式调整、合并或终止合同的潜在风险。
业绩回报：2026年第三季度跑输基准0.06%
数据显示，截至2026年第三季度末，万家陆家嘴金融城金融债一年定开债券发起式净值为1.06元，2026年第三季度年基金份额净值增长率为0.50%，同期业绩比较基准收益率为0.56%，跑输基准0.06%。
段博卿自2022年4月27日担任万家陆家嘴金融城金融债一年定开债券发起式基金经理，截止2026年10月29日，任期回报13.13%。
| 表：万家陆家嘴金融城金融债一年定开债券发起式业绩表现（截止2026年9月30日） | |||
|---|---|---|---|
| 阶段 | 净值增长率 | 业绩比较基准收益率 | 跑赢基准 |
| 近3月 | 0.50% | 0.56% | -0.06% |
| 近6月 | 1.14% | 1.65% | -0.51% |
| 近1年 | 2.10% | 3.33% | -1.23% |
| 近3年 | 8.54% | 11.90% | -3.36% |
| 近5年 | 14.87% | 21.03% | -6.16% |
| 成立以来 (2021-2-25) | 18.43% | 25.77% | -7.34% |
资料显示，段博卿，美国杜克大学经济学专业硕士，10年证券从业年限，曾任渣打银行(中国)有限公司金融市场部管培生，泰康资产管理有限公司集中交易室固定收益交易经理，平安银行股份有限公司资产管理事业部组合投资经理，长信基金管理有限公司现金理财部基金经理助理、基金经理，2021年4月入职万家基金管理有限公司，历任债券投资部基金经理等职，现任固定收益部基金经理，2022年4月27日起担任万家陆家嘴金融城金融债一年定期开放债券型发起式证券投资基金基金经理。
整体来看，整体来看，该基金2026年三季度规模小幅微增，基金经理基于四季度货币环境判断锚定平稳债市行情，后续将聚焦主题债券灵活调整组合运作。不过从各阶段业绩表现看，该基金长期持续跑输业绩基准，投资者需留意其收益兑现能力偏差的问题，同时警惕大额赎回引发的流动性及基金运作调整相关潜在风险，结合自身风险偏好审慎评估配置价值。
附公告原文节选：
2026 年3 季度债券市场收益率整体下行,10 年国债收益率最高1.75%附近,最低1.67%附近, 幅度8bp｡全季度利率各期限普遍下行,中长端表现好于中短端,期限利差压缩｡超长端在较为 陡峭的曲线期限利差以及宽松预期加持下明显下行,成为季度内下行幅度最大的期限｡根据投资 范围的要求,本产品主要投资于符合陆家嘴金融城主题的债券,择机调整组合的久期水平,力争 获取超额收益｡根据产品规模的变动,动态调整杠杆水平｡
展望2026 年4 季度,预计货币政策松紧适度,为巩固经济稳中向好的态势提供适宜的货币环 境,利率预计整体平稳｡
