10月29日消息，近期华安均衡优选混合C披露2026年第三季度报，基金规模982.34万元，比2026年第二季度降低22.21%。基金经理高钥群最新投资观点同步出炉。
高钥群表示，2026年三季度全球流动性与风险偏好受多重因素压制，市场防御属性资产表现更突出，后续将以均衡哑铃型配置把握结构性机会。 宏观经济： 当前市场对企业盈利预期趋于谨慎，叠加美联储加息预期升温、地缘政治事件频发，全球流动性与市场风险偏好受到明显压制。 资本市场： 高估值成长板块调整幅度更为显著，低估值、现金流稳定的资源、金融及高股息资产防御属性凸显，AH股走势分化明显，A股整体承压、宽基指数普遍回落，港股相对更具韧性。 投资方向： 将延续均衡的哑铃型配置思路，以医药、科技作为成长股核心配置方向，另一端布局油运、船舶、金融等高股息资产，优化持仓结构平衡收益与防御性。 风险提示： 后续需警惕海外货币政策超预期变动、地缘冲突升级、企业盈利修复不及预期等多重不确定性因素带来的市场波动风险。
业绩回报：2026年第三季度跑输基准15.49%
数据显示，截至2026年第三季度末，华安均衡优选混合C净值为1.03元，2026年第三季度年基金份额净值增长率为-23.63%，同期业绩比较基准收益率为-8.14%，跑输基准15.49%。
高钥群自2021年10月26日担任华安均衡优选混合C基金经理，截止2026年10月29日，任期回报-13.46%。
| 表：华安均衡优选混合C业绩表现（截止2026年9月30日） | |||
|---|---|---|---|
| 阶段 | 净值增长率 | 业绩比较基准收益率 | 跑赢基准 |
| 近3月 | -23.63% | -8.14% | -15.49% |
| 近6月 | 3.00% | -1.29% | 4.29% |
| 近1年 | -9.64% | -4.55% | -5.09% |
| 近3年 | 53.88% | 20.68% | 33.20% |
| 近5年 | - | - | - |
| 成立以来 (2021-10-26) | 2.62% | -2.29% | 4.91% |
资料显示，高钥群，19年证券从业年限，历任Longview Partners资产管理公司数量分析员、高华证券有限责任公司行业及公司研究分析员，2011年2月加入华安基金后历任全球投资部研究员、助理投资经理，2017年4月起担任华安沪港深通精选灵活配置混合型证券投资基金基金经理，2019年11月起先后兼任华安安华灵活配置混合型证券投资基金、华安安顺灵活配置混合型证券投资基金基金经理，2021年10月26日起担任华安均衡优选混合型证券投资基金基金经理，后续又陆续兼任华安产业优选混合型证券投资基金、华安精致生活混合型证券投资基金、华安聚优精选混合型证券投资基金基金经理。
整体来看，整体来看，华安均衡优选混合C2026年三季度受市场环境影响规模明显缩水、单季度业绩跑输基准，但其中长期维度业绩仍具备相对优势。基金经理后续将以哑铃型均衡配置平衡成长收益与防御属性，投资者布局该产品时，需同步关注海外货币政策、地缘局势等潜在扰动因素，结合自身风险承受能力理性决策。
附公告原文节选：
2026 年三季度,宏观层面,市场对企业盈利的预期趋于谨慎;同时,美联储加息预期升 温,地缘政治事件频发,全球流动性和风险偏好受到压制,高估值成长板块调整更明显｡估值较 低､现金流较稳定的资源､金融及高股息资产更具防御性｡AH 股表现明显分化:A 股整体承压, 主要宽基指数普遍回落,其中创业板和科创板跌幅较大,沪深300 跌幅次之;港股相对更有韧 性,恒生指数与国企指数表现较好,但恒生科技指数偏弱｡
报告期内,组合的科技行业对组合做出负面贡献,医药和红利做出正面贡献｡我们增持了金 融,CXO,创新药和油运,船舶,减持了部分科技股｡我们偏好均衡的哑铃型配置,医药和科技 为成长股的主要配置,作为哑铃的另一端配置了油运,船舶,金融等高息股｡
