核心财务数据出炉
报告期内该基金两类份额财务表现清晰，A类本期已实现收益43.75万元，C类本期已实现收益397.97万元；受三季度市场回调影响，两类份额本期利润分别为-414.31万元、-3802.19万元。截至报告期末，两类份额合计资产净值达26.46亿元，整体规模保持稳定。
| 指标 | A类 | C类 |
|---|---|---|
| 本期已实现收益（万元） | 43.75 | 397.97 |
| 本期利润（万元） | -414.31 | -3802.19 |
| 期末资产净值（万元） | 2576.66 | 23885.20 |
| 期末份额净值（元） | 1.4329 | 1.4411 |
长周期业绩超额收益突出
拉长时间维度来看，该基金长期业绩优势显著，除近三个月受市场风格影响阶段性跑输基准外，其余各长周期维度均大幅跑赢业绩比较基准。其中A类份额自基金合同生效起至今净值增长率达43.29%，较同期业绩比较基准收益率高出45.30个百分点，长期超额收益能力突出。
| 时间周期 | A类净值增长率 | A类相对基准超额收益 | C类净值增长率 | C类相对基准超额收益 |
|---|---|---|---|---|
| 过去六个月 | 4.07% | 5.05% | 4.06% | 5.04% |
| 过去一年 | 4.54% | 8.28% | 4.53% | 8.27% |
| 过去三年 | 23.47% | 8.29% | 22.91% | 7.73% |
| 自合同生效起至今 | 43.29% | 45.30% | 43.02% | 24.40% |
三季度聚焦成长赛道配置
2026年三季度A股市场整体回调，沪深300指数下跌12.49%，科技成长板块回撤幅度显著，科创50指数单季度下跌30.70%。本基金秉持多元化中长期投资理念，行业覆盖全面，重点配置电子、通信、电力设备等成长赛道，优选各行业龙头公司，坚持既定投资策略以追求长期资产稳健增值。
三季度业绩与板块回调匹配
2026年7月1日至9月30日，本基金A类份额净值增长率为-13.59%，同期业绩比较基准收益率为-8.70%，低于业绩比较基准4.89%；C类份额净值增长率为-13.60%，同期业绩比较基准收益率为-8.70%，低于业绩比较基准4.90%，阶段性表现与重点配置的成长板块回调幅度匹配。
运作费用符合行业标准
报告期内基金运作相关费用支出清晰，其中管理人收取的基金管理费、托管人收取的托管费均按照基金合同约定费率计提，整体费用水平符合行业常规标准。
交易费用核算合规透明
报告期内基金交易产生的交易费用、应付交易费用均按照实际交易情况核算，交易佣金分配符合公平交易制度要求，未出现异常交易情形。
股票交易兑现浮盈获利
报告期内基金股票投资产生的买卖股票差价收入合计为正，已实现收益部分全部来自权益资产的交易获利，体现了基金在板块波动中通过交易兑现了部分浮盈。
关联方佣金定价合规
本报告期内基金通过关联方交易单元开展的交易均符合监管要求，应支付关联方的佣金严格按照行业标准定价，不存在利益输送情形，所有交易流程均符合公平交易制度规定。
重仓股分散分布均衡
截至2026年9月30日，基金前十大重仓股覆盖光模块、动力电池、券商、半导体设备、医药外包、矿业、石油、航运等多个领域，前十大重仓股合计占基金资产净值比例达25.57%，持仓分散度适中，行业分布均衡。
| 股票名称 | 公允价值（万元） | 占基金资产净值比例 |
|---|---|---|
| 中际旭创 | 1059.06 | 4.00% |
| 宁德时代 | 882.06 | 3.33% |
| 新易盛 | 725.56 | 2.74% |
| 中信证券 | 591.42 | 2.23% |
| 中微公司 | 516.82 | 1.95% |
| 药明康德 | 512.06 | 1.94% |
| 拓荆科技 | 502.53 | 1.90% |
| 紫金矿业 | 494.22 | 1.87% |
| 中国石油 | 469.59 | 1.77% |
| 招商轮船 | 445.32 | 1.68% |
持有人结构分散稳定
报告期内本基金不存在连续二十个工作日持有人数量低于200人或资产净值低于5000万元的情形，也无单一投资者持有份额比例超过20%的情况，持有人结构分散，整体运作稳定性较强。
从业人员未持有本基金
本报告期内，基金管理人未运用固有资金投资本基金，旗下从业人员也未持有本基金份额。
份额变动幅度规模稳定
报告期内两类份额均呈现净赎回态势，整体份额变动幅度较小，规模保持基本稳定。其中A类份额净赎回60.69万份，C类份额净赎回342.52万份。
| 项目 | A类份额（万份） | C类份额（万份） |
|---|---|---|
| 期初份额总额 | 1858.96 | 16916.35 |
| 本期总申购份额 | 6.53 | 964.68 |
| 本期总赎回份额 | 67.22 | 1307.20 |
| 期末份额总额 | 1798.27 | 16573.83 |
券商交易单元运作合规
本基金租用证券公司交易单元开展股票投资，佣金支付严格按照监管规定执行，所有交易均落实集中交易制度，执行公平交易分配流程，不存在异常交易或利益输送行为。
