核心财务指标披露
2026年三季度华宝科技ETF联接两类份额核心财务数据清晰，A类本期已实现收益1429.79万元，C类本期已实现收益1176.59万元，两类份额期末资产净值合计达57.17亿元，运作规模保持稳定。
| 指标项 | 华宝科技ETF联接A | 华宝科技ETF联接C |
|---|---|---|
| 本期已实现收益（万元） | 1429.79 | 1176.59 |
| 本期利润（万元） | -12862.42 | -10986.75 |
| 期末资产净值（万元） | 30895.15 | 26278.45 |
| 期末份额净值（元） | 2.0358 | 1.9791 |
净值表现超额收益显著
三季度两类份额净值增长率均跑赢业绩比较基准，A类过去三个月净值增长率-28.83%，较同期业绩比较基准收益率高出0.39%；C类过去三个月净值增长率-28.91%，较同期业绩比较基准收益率高出0.31%。长期维度下A类表现亮眼，过去五年净值增长率41.14%，跑赢业绩比较基准0.79%；过去七年净值增长率103.15%，跑赢业绩比较基准3.31%，自合同生效以来累计收益达103.58%。两类份额各阶段净值增长率标准差均低于业绩比较基准收益率标准差0.04至0.05个百分点，波动控制效果更优。
| 份额类型 | 统计阶段 | 净值增长率 | 业绩基准收益率 | 超额收益 |
|---|---|---|---|---|
| A类 | 过去3个月 | -28.83% | -29.22% | 0.39% |
| A类 | 过去5年 | 41.14% | 40.35% | 0.79% |
| A类 | 过去7年 | 103.15% | 99.84% | 3.31% |
| C类 | 过去3个月 | -28.91% | -29.22% | 0.31% |
指数化运作贴合策略
报告期内基金严格遵守合同约定的指数化投资策略，在指数权重调整和申赎变动环节，运用指数复制与数量化技术降低冲击成本，有效控制跟踪误差。三季度国内新质生产力支撑经济稳中有进，AI核心产业规模突破1.2万亿元、增速超30%，重点行业人工智能渗透率超80%，前8个月机电产品出口12.91万亿元、同比增长21.9%，连续18个月保持增长。市场板块分化明显，煤炭、农林牧渔、银行行业表现居前，电子、通信、建材行业表现较弱，中证科技龙头指数三季度累计下跌30.62%，基金完全贴合指数走势完成运作。
回调行情下业绩跑赢基准
报告期内华宝科技ETF联接A净值增长率为-28.83%，华宝科技ETF联接C净值增长率为-28.91%，同期业绩比较基准收益率为-29.22%，两类份额均实现正向超额收益，在科技板块整体回调的行情下，跟踪表现优于基准。
后市聚焦科技自主可控赛道
管理人判断当前全球经济呈现低增长、高不确定性特征，中国经济具备较强战略定力，后续将持续聚焦供需动态平衡，短期关注内需复苏持续性与外需回落压力，中长期重点布局科技自主可控领域，覆盖人工智能+高端制造、低空经济、具身智能等方向，夯实新质生产力相关投资主线。
资产配置结构清晰
本基金作为ETF联接产品，核心资产投向目标ETF，期末基金投资公允价值达53960.57万元，占基金总资产比例94.00%，占基金资产净值比例94.38%。剩余资产配置504.33万元国债，占基金资产净值比例0.88%，搭配4.78%比例的银行存款和结算备付金，整体流动性充足，无直接股票持仓，完全通过目标ETF实现对中证科技龙头指数的跟踪。
| 资产类别 | 金额（万元） | 占基金总资产比例 |
|---|---|---|
| 目标ETF投资 | 53960.57 | 94.00% |
| 国家债券投资 | 504.33 | 0.88% |
| 银行存款及结算备付金 | 2745.65 | 4.78% |
三季度份额变动平稳
报告期内两类份额均保持平稳申赎态势，A类期初份额1.60亿份，当期总申购2042.33万份，总赎回2872.55万份，期末份额1.52亿份；C类期初份额1.38亿份，当期总申购6610.13万份，总赎回7117.85万份，期末份额1.33亿份，两类份额合计期末总份额达2.85亿份，运作规模稳定。
| 份额类型 | 期初份额（万份） | 当期申购（万份） | 当期赎回（万份） | 期末份额（万份） |
|---|---|---|---|---|
| A类 | 16006.29 | 2042.33 | 2872.55 | 15176.07 |
| C类 | 13785.63 | 6610.13 | 7117.85 | 13277.92 |
