分级核心财务数据披露
2026年7月1日至9月30日报告期内，安信宝利(LOF)旗下四类分级份额合计当期利润亏损58.79万元，全基金期末合计净资产达9394.39万元，各份额核心财务指标清晰可查。
| 分级份额 | 本期已实现收益（万元） | 本期利润（万元） | 期末资产净值（万元） | 期末份额净值（元） |
|---|---|---|---|---|
| 安信宝利债券C | -1.25 | -2.71 | 437.46 | 1.0648 |
| 安信宝利债券D | -9.89 | -21.75 | 3631.54 | 1.0521 |
| 安信宝利债券E | -8.60 | -18.29 | 3075.25 | 1.0673 |
| 安信宝利债券F | -6.99 | -16.04 | 2250.13 | 1.1155 |
多区间业绩大幅跑赢基准
各份额长期业绩表现亮眼，运作时间最长的D类份额超额收益优势显著，自基金合同生效起至今净值增长率达78.75%，较同期业绩比较基准收益率高出61.08个百分点，不同时间维度均实现超额收益。
| 分级份额 | 统计区间 | 净值增长率 | 业绩比较基准收益率 | 超额收益 |
|---|---|---|---|---|
| 安信宝利债券C | 自合同生效起至今 | 4.82% | 3.58% | 1.24% |
| 安信宝利债券D | 过去三年 | 7.60% | 5.35% | 2.25% |
| 安信宝利债券D | 过去五年 | 9.65% | 7.83% | 1.82% |
| 安信宝利债券D | 过去十年 | 33.39% | 9.57% | 23.82% |
| 安信宝利债券E | 自合同生效起至今 | 8.13% | 5.12% | 3.01% |
| 安信宝利债券F | 自合同生效起至今 | 2.95% | 2.79% | 0.16% |
三季度投资策略适配市场
报告期内基金主要配置中高等级信用债和利率债，保持适中杠杆比例，较二季度小幅提升利率债与信用债仓位，临近季末主动降低组合久期，精准适配三季度债市震荡偏强、收益率曲线平坦化的运行特征，在信用利差整体收窄的市场环境下把握配置窗口。
三季度业绩表现稳健
2026年三季度四类份额净值增长率均为小幅负收益，同期业绩比较基准收益率为0.23%，其中D类、E类份额三季度净值增长率均为-0.59%，表现相对稳健，C类份额三季度净值增长率为-0.61%，F类份额三季度净值增长率为-0.66%。
后市市场走势展望
管理人判断，后续国内经济基本面延续弱修复格局，政策端将维持积极财政搭配适度宽松货币政策的组合，流动性保持合理充裕；海外主要央行持续紧缩的外部约束下，债市整体具备支撑，信用债配置价值凸显，低价高评级转债的抗跌属性将持续显现。
固收配置占比近100%
报告期末基金总资产1.08亿元，固定收益投资占比达99.49%，未持有任何权益类资产，纯债属性突出。债券品种分布均衡，金融债占比最高达53.12%，其中国开债为第一大持仓品种，22国开15单只债券公允价值占基金资产净值比例达23.05%。
| 债券品种 | 公允价值（万元） | 占基金资产净值比例 |
|---|---|---|
| 国家债券 | 1010.20 | 10.75% |
| 金融债券 | 4990.61 | 53.12% |
| 企业债券 | 953.06 | 10.14% |
| 企业短期融资券 | 909.39 | 9.68% |
| 中期票据 | 1790.45 | 19.06% |
| 可转债(可交换债) | 1054.82 | 11.23% |
分级份额变动明细
报告期内四类份额均出现不同程度净赎回，总赎回规模合计2970.90万份，其中E类份额赎回规模最高达1309.17万份，报告期末全基金总份额为8761.02万份。
| 分级份额 | 期初份额总额（万份） | 本期总申购份额（万份） | 本期总赎回份额（万份） | 期末份额总额（万份） |
|---|---|---|---|---|
| 安信宝利债券C | 455.23 | 16.70 | 61.07 | 410.86 |
| 安信宝利债券D | 4037.02 | 41.45 | 626.81 | 3451.65 |
| 安信宝利债券E | 4190.46 | 0 | 1309.17 | 2881.29 |
| 安信宝利债券F | 2976.98 | 14.10 | 973.85 | 2017.23 |
单一机构持仓超两成
报告期末有1家机构投资者持有本基金份额1776.68万份，占总份额比例达20.28%，该大额持仓可能引发流动性波动、净值扰动等潜在风险，剩余投资者需留意相关影响。
