分级产品本期利润合计4740.11万元
2026年三季度银河银富货币两类分级产品均实现稳定盈利，A类与B类本期利润与本期已实现收益金额完全匹配，符合货币基金摊余成本法核算规则，公允价值变动收益为零。两类产品期末资产净值合计达206.39亿元。
| 指标 | 银河银富货币A | 银河银富货币B |
|---|---|---|
| 本期已实现收益（万元） | 4714.91 | 25.20 |
| 本期利润（万元） | 4714.91 | 25.20 |
| 期末资产净值（亿元） | 205.47 | 0.92 |
长期收益大幅跑赢业绩基准
从长期业绩表现来看，银河银富货币两类份额均大幅跑赢同期业绩比较基准，自基金合同生效至今，A类净值收益率74.42%，较基准高出32.96个百分点；B类净值收益率82.96%，较基准高出41.50个百分点，长期稳健增值属性突出。
银河银富货币A各阶段收益对比：
| 阶段 | 净值收益率 | 业绩比较基准收益率 | 超额收益 |
|---|---|---|---|
| 过去5年 | 7.5558% | 6.5894% | 0.9664% |
| 过去7年 | 11.9965% | 9.2291% | 2.7674% |
| 过去10年 | 22.7369% | 13.1833% | 9.5536% |
| 成立至今 | 74.4227% | 41.4618% | 32.9609% |
银河银富货币B各阶段收益对比：
| 阶段 | 净值收益率 | 业绩比较基准收益率 | 超额收益 |
|---|---|---|---|
| 过去3年 | 4.5282% | 3.9533% | 0.5749% |
| 过去5年 | 8.8540% | 6.5894% | 2.2646% |
| 过去10年 | 25.7162% | 13.1833% | 12.5329% |
| 成立至今 | 82.9639% | 41.4618% | 41.5021% |
三季度运作兼顾流动性与收益性
2026年三季度，国内内需偏弱、通胀温和，出口保有韧性，央行维持流动性合理充裕，短端利率小幅上行，债市整体呈现短端上行、中长端下行的平坦化震荡格局。本基金在严格遵守监管要求的前提下，在保障组合流动性安全的前提下提高基金平均久期，同时严格甄别信用风险，加大信用债投资力度赚取信用利差，整体运作平稳合规。
三季度两类份额均实现正收益
报告期内银河银富货币A份额净值增长率为0.2184%，银河银富货币B份额净值增长率为0.2791%，两类份额均实现正收益，符合货币市场基金稳健收益的产品定位。
分级份额规模变动分化
2026年三季度，银河银富货币A总申购份额达4365.23亿份，总赎回份额达4563.37亿份，期末份额较期初有所回落；银河银富货币B总申购份额920.89万份，总赎回份额266.34万份，期末份额较期初实现小幅增长。
| 项目 | 银河银富货币A（亿份） | 银河银富货币B（万份） |
|---|---|---|
| 期初份额总额 | 2252.87 | 8503.03 |
| 本期总申购份额 | 4365.23 | 920.89 |
| 本期总赎回份额 | 4563.37 | 266.34 |
| 期末份额总额 | 2054.73 | 9157.57 |
债券投资占比超65% 同业存单为核心配置
报告期末基金总资产208.32亿元，其中固定收益投资规模达137.24亿元，占基金总资产比例65.88%，银行存款和结算备付金合计56.49亿元，占比27.12%，整体流动性储备充足。债券投资中同业存单配置规模达116.72亿元，占基金资产净值比例56.56%，是基金最核心的配置品种。
| 债券品种 | 公允价值（亿元） | 占基金资产净值比例 |
|---|---|---|
| 金融债券 | 13.13 | 6.36% |
| 企业债券 | 2.05 | 0.99% |
| 企业短期融资券 | 4.73 | 2.29% |
| 中期票据 | 0.61 | 0.30% |
| 同业存单 | 116.72 | 56.56% |
| 合计 | 137.24 | 66.50% |
前十大重仓均为高评级品种
报告期末基金前十大重仓债券均为政策性金融债、国有大行及头部城商行同业存单等高评级品种，信用风险极低，前两大重仓债券分别为25农发清发09、24国开14，持仓市值分别为5.01亿元、4.32亿元，占基金资产净值比例分别为2.43%、2.09%。
| 序号 | 证券代码 | 证券名称 | 持仓市值（亿元） | 占基金资产净值比例 |
|---|---|---|---|---|
| 1 | 09250409 | 25农发清发09 | 5.01 | 2.43% |
| 2 | 240214 | 24国开14 | 4.32 | 2.09% |
| 3 | 112602033 | 26工商银行CD033 | 3.99 | 1.94% |
| 4 | 112603088 | 26农业银行CD088 | 3.00 | 1.45% |
| 5 | 112696515 | 26广州银行CD090 | 2.99 | 1.45% |
| 6 | 112517268 | 25光大银行CD268 | 2.99 | 1.45% |
| 7 | 112690452 | 26杭州联合银行CD006 | 2.99 | 1.45% |
| 8 | 112613037 | 26浙商银行CD037 | 2.98 | 1.44% |
| 9 | 112509279 | 25浦发银行CD279 | 2.00 | 0.97% |
| 10 | 112605030 | 26建设银行CD030 | 2.00 | 0.97% |
剩余期限合规 流动性安全垫充足
报告期末基金投资组合平均剩余期限为116天，报告期内最高值119天、最低值106天，全程未出现违规超过120天的情况。剩余期限30天以内资产占基金资产净值比例18.33%，30天至120天区间资产占比合计42.39%，整体久期配置均衡，流动性安全垫充足。
