富时中国A50指数调整名单公布【国信金工】

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03.0908:06

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（来源：市场投研资讯）

一、上周市场回顾

上周A股市场主要宽基指数全线下跌，上证综指、沪深300、中小板指指数收益靠前，收益分别为-0.93%、-1.07%、-1.76%，科创50、中证1000、中证500指数收益靠后，收益分别为-4.95%、-3.64%、-3.44%。
从成交额来看，上周主要宽基指数成交额均有所上升。行业方面，上周石油石化、煤炭、电力及公用事业收益靠前，收益分别为7.18%、3.50%、2.88%，有色金属、计算机、传媒收益靠后，收益分别为-5.45%、-5.48%、-6.96%。
截至上周五，央行逆回购净回笼资金13634亿元，逆回购到期15250亿元，净公开市场投放1616亿元。不同期限的国债利率均有所下行，利差扩大2.91BP。
上周共上报63只基金，较上上周申报数量有所减少。申报的产品包括7只FOF，19只ETF，华宝国证石油天然气ETF、广发国证石油天然气ETF、易方达中证畜牧养殖产业ETF、华安中证家电龙头ETF等。
近期，5家基金公司集中上报了中证港股通信息技术ETF。该基金旨在跟踪中证港股通综合指数中的信息技术行业表现。
3月4日，富时罗素宣布，对富时中国指数系列进行修订调整，调整将于2026年3月20日（星期五）收盘后生效。

二、开放式公募基金表现

上周主动权益、灵活配置型、平衡混合型基金收益分别为-2.67%、-1.89%、-1.39%。今年以来另类基金业绩表现最优，中位数收益为16.04%，主动权益型、灵活配置型和平衡混合型基金的中位数收益分别为4.87%、4.22%、4.19%。
上周指数增强基金超额收益中位数为0.01%，量化对冲型基金收益中位数为0.20%。今年以来，指数增强基金超额中位数为0.45%，量化对冲型基金收益中位数为0.93%。
截至上周末，开放式公募基金中共有普通FOF基金320只、目标日期基金104只、目标风险基金150只。今年以来，目标日期基金中位数业绩表现最优，累计收益率为2.62%。

三、基金产品发行情况

上周新发基金合计发行规模为134.64亿元，较前一周有所增加。此外，上周有45只基金首次进入发行阶段，本周将有35只基金开始发行。

1.1

相关热点回顾

一、基金申报发行动态

上周共上报35只基金，较上上周申报数量有所减少。申报的产品包括3只FOF，中证港股通信息技术ETF、华夏中证畜牧养殖ETF、华泰柏瑞中证电池主题ETF、景顺长城中证港股通非银行金融主题ETF、银华中证港股通医疗主题ETF等。

1、5家基金公司上报港股通信息技术ETF

近期，5家基金公司集中上报了中证港股通信息技术ETF。该基金旨在跟踪中证港股通综合指数中的信息技术行业表现。恒生科技指数是涵盖互联网平台与硬件制造的泛科技龙头组合，而中证港股通信息技术指数则是聚焦半导体、电子等硬科技的垂直细分赛道，是对恒生科技指数在细分领域上的补充。

二、“基金大V”转型基金经理

3月5日，格林基金发布公告称，正式增聘贾志为格林新兴产业混合基金经理，与原基金经理王振林共同管理。贾志拥有23年证券从业经验，其中证券投资管理经验为3年。此前系蚂蚁财富平台头部财经大V，粉丝量级近80万，此次任职标志着其从第三方投顾向公募基金经理的身份转变。

短期来看，该事件有望提升格林基金的品牌曝光度及该只产品的申购活跃度。中长期而言，行业应关注此类“基金大V”的业绩归因，其超额收益是源于独特的市场情绪博弈能力，还是扎实的基本面选股能力。若贾志能成功实现流量变现为稳健阿尔法，或将开启公募基金“投研+陪伴”双轮驱动的新时代。

三、富时中国A50指数调整名单公布

3月4日，富时罗素宣布，对富时中国指数系列进行修订调整，调整将于2026年3月20日（星期五）收盘后生效。其中富时中国A50指数纳入中国船舶、天孚通信、万华化学，剔除光大银行、中国中车、山西汾酒。备选股名单为：兆易创新、新华保险、胜宏科技、潍柴动力、三花智控。

1.2

股票市场

上周A股市场主要宽基指数全线下跌，上证综指、沪深300、中小板指指数收益靠前，收益分别为-0.93%、-1.07%、-1.76%，科创50、中证1000、中证500指数收益靠后，收益分别为-4.95%、-3.64%、-3.44%。过去一个月中小板指指数上涨0.19%，收益最高，科创50指数下跌6.18%，收益最低。年初至今，主要宽基指数中中证500指数收益最高，其累计收益率为11.99%。

从成交额来看，上周主要宽基指数成交额均有所上升，在过去52周的样本期内，主要宽基指数均位于75%-95%的历史分位水平。

按月度来看，除中证1000外，过去一个月主要宽基指数的日均成交额均有所下降，主要宽基指数均位于过去36个月85%-100%的历史分位水平。

行业方面，上周石油石化、煤炭、电力及公用事业收益靠前，收益分别为7.18%、3.50%、2.88%，有色金属、计算机、传媒收益靠后，收益分别为-5.45%、-5.48%、-6.96%。过去一个月，煤炭行业累计上涨11.17%，收益最高，传媒行业累计下跌11.21%，收益最低。今年以来，石油石化、煤炭、有色金属的累计收益较高，分别为25.37%、19.99%、19.51%，相比之下，银行、非银行金融、消费者服务等多个行业的收益率最低。

1.3

债券市场

截至上周五，央行逆回购净回笼资金13634亿元，逆回购到期15250亿元，净公开市场投放1616亿元。质押式回购利率：14D相比前一周减少4.83BP，SHIBOR：2W相比前一周减少6.50BP。

如下图所示，不同期限的国债利率均有所下行，利差扩大2.91BP。不同期限不同评级的信用债利率均有所下行。

1.4

可转债市场

上周中证转债指数下降2.07%，累计成交3589亿元，较前一周增加863亿元。截至上周五，可转债市场转股溢价率中位数为30.50%，较前一周增加0.24%，纯债溢价率中位数为30.33%，较前一周减少1.92%。

二

开放式公募基金表现

2.1

普通公募基金

统计普通公募基金的业绩表现（不含指数增强基金、指数基金、FOF基金），新成立基金在6个月建仓期满之后才参与统计，并以开放式基金中的普通股票型基金和偏股混合型基金作为主动权益基金的样本池。上周主动权益、灵活配置型、平衡混合型基金收益分别为-2.67%、-1.89%、-1.39%。

今年以来另类基金业绩表现最优，中位数收益为16.04%，主动权益型、灵活配置型和平衡混合型基金的中位数收益分别为4.87%、4.22%、4.19%。

2.2

量化公募基金

统计指数增强基金相对基准的超额收益和量化对冲型基金的收益情况，新成立基金在6个月建仓期满之后才参与统计。上周指数增强基金超额收益中位数为0.01%，量化对冲型基金收益中位数为0.20%。今年以来，指数增强基金超额中位数为0.45%，量化对冲型基金收益中位数为0.93%。

2.3

公募FOF基金

截至上周末，开放式公募基金中共有普通FOF基金320只、目标日期基金104只、目标风险基金150只。上周新成立1只FOF基金，分别为景顺长城和熙安裕三个月持有A。依据业绩比较基准计算FOF基金中权益类资产的权重，并将基金类指数按照预计权益占比进行折算。总的来看，目标日期基金的权益仓位更高，其权益仓位主要分布在50%-65%的区间内，绝大多数目标风险基金权益仓位在50%以下，普通FOF基金的权益仓位主要分布在25%以下和65%-100%的区间内。