（来源：ETF炼金师）
截至2025年7月18日，华泰金工的全频段融合因子今年以来在相对全A等权基准上实现超额收益17.88%。自2017年初以来，该因子的年化超额收益率为31.26%。在过去五日内，因子的RankIC均值达0.116。基于这一因子构建的AI中证1000增强组合，本周的超额收益为0.02%，而今年以来的超额收益则为14.31%。自2017年起，该组合相对中证1000的年化超额收益率为22.44%。
根据AI行业轮动模型的分析，未来一周将推荐投资于五个行业：石油石化、银行、建筑、农林牧渔及家电。这一模型自2017年初回测以来，年化收益率为25.47%，相对等权基准的年化超额收益率为20.40%。
在AI量价因子的交易表现上，截至2025年7月18日，TOP层的超额收益为17.88%。与此同时，基于全频段融合因子的AI中证1000增强组合今年以来的超额收益达14.31%，相对中证1000的年化超额收益率为22.44%，年化跟踪误差为6.05%，信息比率为3.71，超额收益最大回撤为7.55%，Calmar比率为2.97。
在AI主题指数轮动模型方面，模型同样以全频段量价融合因子为基础，对133个主题指数进行评分和构建周频调仓策略。该模型自2018年初回测以来的年化收益率为16.44%，相对等权基准的年化超额收益率为12.37%。截至2025年7月18日，该模型的今年以来超额收益为7.78%。未来一周将推荐持有的主题指数包括上证金融、中证基建、中证红利及中证中药等。
此外，AI概念指数轮动模型推荐的投资组合同样基于全频段量价融合因子，根据Wind热门概念指数中的72个概念指数进行评分和配置。未来一周将推荐持有银行精选、保险精选、猪产业及工程机械等指数。
在文本选股组合的表现方面，文本FADT_BERT组合截至2025年7月18日，本月绝对收益为3.10%，相对中证500的超额收益为-0.01%，而今年以来的绝对收益为7.72%，超额收益为1.19%。自2009年初回测以来，该组合的年化收益率为39.67%，相对中证500的年化超额收益为31.55%，组合的夏普比率为1.38。
华泰金工的AI行业轮动模型通过深度学习对全频段量价数据进行信息提取，得到高效的选股因子。该模型利用行业成分股的量价因子得分，对32个一级行业进行打分，并选取得分最高的5个行业进行等权配置。未来一周将持有的行业包括石油石化、银行、建筑、农林牧渔及家电。这种基于AI的行业轮动策略，能够有效挖掘市场中的投资机会。
华泰金工的全频段融合因子通过深度学习模型训练27个高频因子，并结合对低频量价数据的多任务学习得到低频因子的基础，最后形成了全频段融合因子。这一因子在2025年7月18日的数据中，显示出其在市场中的重要性和有效性。
文本FADT_BERT选股组合基于最新的人工智能技术，采用forecast_adjust_txt_bert因子进行股票选购，力求在盈利预测调整的场景下，提供更优质的投资建议。华泰金工的数据分析和模型构建策略为投资者提供了科学、有效的投资决策依据。
