如今，投资者对于理财产品的挑选愈发审慎，他们既期望资产能够实现稳健增值，又渴望在风险可控的前提下获取较为可观的收益。信银理财作为中信银行旗下的专业理财子公司，凭借其深厚的固收投资实力和创新的产品设计，持续为市场提供优质解决方案。其中，“安盈象固收稳健月开5号”（以下简称“月开5号”）作为信银理财固收稳健系列的代表性产品，以优异的业绩表现、灵活的策略配置和严格的风险管理，成为中低风险偏好投资者的优选工具。
一、市场定位：稳健收益与灵活配置的平衡者
“月开5号”属于固定收益类净值型理财产品，风险评级为PR2（中低风险），主要投资于债券、货币市场工具等债权类资产，商品及金融衍生品占比不超过20%。其核心定位在于通过多元化的资产配置，兼顾收益性与流动性，满足投资者对稳健增值与灵活申赎的双重需求。
1. 策略创新：哑铃型配置抵御市场波动
信银理财固收系列产品普遍采用“哑铃型配置策略”，即30%债券持仓（侧重收益性）、50%现金及银行存款（保障流动性），辅以同业存单、公募基金等分散风险。以同类产品“安盈象固收稳健七天持有期1号”为例，穿透后债券持仓占比约3成，现金类资产占比超5成，通过高流动性资产对冲债市波动，2024年8月债市调整期间，该系列产品破净率仅0.59%，平均最大回撤率显著低于行业均值。
2. 收益表现：穿越周期的稳健回报
根据公开数据，信银理财固收系列产品在2024年上半年存续产品年化收益率均值为3.88%，近一年均值为3.78%。尽管2025年3月部分产品业绩比较基准下调（如“安盈象固收稳利日开1号”B类基准降至1.78%-2.58%），但“月开5号”通过灵活调仓仍保持稳定收益。以同系列“安盈象固收稳健六个月持有期14号B类”为例，其成立以来年化收益率达5.24%，且在债市波动中快速修复净值回撤。
二、核心优势：专业投研与风险控制的双重保障
1. 资产配置的科学性
“月开5号”延续信银理财在固收领域的核心优势，注重债券品种的期限与信用风险分散。例如，在利率下行周期中，产品通过增配短久期信用债和高流动性存单锁定收益，同时保留利率债的波段操作空间。截至2024年三季度末，同类产品债券与现金资产配比约为9:1，前十大持仓集中于高评级信托计划，非标资产占比极低，有效规避信用风险。
2. 风险管理的精细化
面对市场波动，信银理财通过动态调整久期和信用敞口强化抗风险能力。例如，2024年7月超预期降息后，产品迅速降低信用债久期并加仓二永债，既捕捉利率下行红利，又避免流动性压力。此外，信银理财固收类产品在济安金信评级中屡获五星，2023年纯固收产品平均收益率位居大型理财公司前三甲，业绩比较基准达标率行业领先。
三、市场认可：规模与口碑的双重印证
截至2024年6月，信银理财安盈象系列存续产品数量达724款，规模超9442.9亿元，稳居公司产品线首位。在第三方机构评选中，信银理财现金管理与固收类产品长期领跑五星评级榜，7只固收产品获济安金信五星认证，83只产品获四星评级，管理能力备受认可。
以“月开5号”为代表的短期持有期产品更成为市场新宠。2024年“现金新规”落地后，现金类理财规模收缩，而最短持有期固收产品凭借更广的投资范围和收益优势逆势增长，信银理财旗下多款产品登上收益榜单前三，近六月净值增长率最高达3.43%。
需要注意的是，投资者在选择该产品之前，还需要全面深入地了解产品的风险特征和投资策略。尽管产品被评定为 R2 中低风险等级，但这并不意味着投资过程完全不存在风险。市场利率的波动、信用债可能出现的违约风险等多种因素，都有可能对产品的净值产生一定程度的影响。因此，投资者在购买前务必仔细研读产品说明书和风险揭示书，对产品的投资范围、投资策略、风险因素等关键信息有清晰透彻的认识。同时，投资者应当结合自身的财务状况、投资目标、投资期限以及风险承受能力等多方面因素，进行综合全面的考量，以判断该产品是否真正契合自己的投资需求。
四、社会责任：金融向善的实践典范
信银理财不仅追求商业价值，更积极践行社会责任。其创新推出的“温暖童行”慈善理财项目，通过将部分收益捐赠公益事业，实现财富增值与社会效益的双赢。截至2024年末，该项目已募集资金超64亿元，捐赠金额超600万元，惠及留守儿童、特殊儿童等群体。这一模式不仅拓宽了公益资金来源，更引领行业探索“金融向善”的新路径。
五、未来展望：在低利率时代持续领航
面对利率下行与“资产荒”挑战，信银理财财富管理事业部专户投资条线副总经理秦庆刚指出，权益类资产的性价比正逐步凸显，公司将持续优化“固收+”策略，通过多元资产配置提升产品收益弹性。对于“月开5号”等传统固收产品，信银理财将依托强大的投研团队和风控体系，进一步挖掘高性价比券种，同时通过灵活申赎机制满足投资者流动性需求。
结语：以稳健为基，以创新为翼
信银理财“安盈象固收稳健月开5号”凭借科学的策略设计、严格的风险管理和持续的社会责任践行，成为低利率时代投资者资产配置的“压舱石”。未来，信银理财将继续以客户需求为导向，深化产品创新，为投资者创造长期稳健的财富价值，同时以金融之力助推社会共同富裕，书写中国资管行业高质量发展的新篇章。
（本文内容基于公开信息整理，不构成投资建议。市场有风险，投资需谨慎。）
编辑：侯宜均
