2025年4月28日，厦门银行披露了2024年年报。报告期内，厦门银行总资产增长4.39%达4077.95亿元，营收增长2.79%至57.59亿元，净利润为25.95亿元，同比下降2.60%。其中，净息差降至1.13%，信用风险方面不良贷款率虽降至0.74%，但关注类贷款有所增加。以下将对厦门银行2024年年报进行详细解读。
核心财务指标解读
营业收入：实现2.79%的增长
2024年，厦门银行营业收入为57.59亿元，较上年的56.03亿元增长2.79%。从业务分部来看，公司业务收入32.94亿元，占比57.19%，但同比下降0.56%；个人业务收入13.63亿元，占比23.66%，同比下降6.26%；资金业务表现亮眼，收入10.99亿元，占比19.08%，同比大增38.56%。资金业务的增长主要得益于合理安排债券资产结构及久期，有效把握市场节奏。
| 分部 | 2024年营业收入（亿元） | 占比（%） | 2023年营业收入（亿元） | 占比（%） | 同比变动（%） |
|---|---|---|---|---|---|
| 公司业务 | 32.94 | 57.19 | 33.13 | 59.13 | -0.56 |
| 个人业务 | 13.63 | 23.66 | 14.54 | 25.95 | -6.26 |
| 资金业务 | 10.99 | 19.08 | 7.93 | 14.15 | 38.56 |
| 其他业务 | 0.04 | 0.07 | 0.42 | 0.75 | -90.23 |
| 合计 | 57.59 | 100 | 56.03 | 100 | 2.79 |
净利润：同比下降2.60%
归属于母公司股东的净利润为25.95亿元，较上年的26.64亿元减少0.69亿元，同比下降2.60%。主要原因在于，尽管营业收入有所增长，但受所得税费用变动等因素影响，导致净利润下滑。
扣非净利润：微降1.32%
归属于母公司股东的扣除非经常性损益的净利润为26.08亿元，较上年的26.43亿元下降1.32%。非经常性损益合计 -1.32亿元，主要包括非流动资产处置损益 -1420万元、政府补助收入5118万元等。扣非净利润的微降反映出公司核心经营业务面临一定压力。
基本每股收益：降至0.89元
基本每股收益为0.89元，较上年的0.96元下降7.29%。这与净利润的下降趋势一致，主要受盈利减少影响。
扣非每股收益：同样降至0.89元
扣除非经常性损益后的基本每股收益为0.89元，较上年的0.96元下降7.29%，与基本每股收益变动趋势相同，进一步表明公司核心业务盈利能力的变化。
费用分析
业务及管理费：增长0.79%
2024年业务及管理费为22.38亿元，较上年的22.21亿元增长0.79%。其中员工成本14.29亿元，占比63.82%，较上年略有上升；物业及设备支出3.80亿元，占比16.98%；其他办公及行政费用4.30亿元，占比19.19%。整体费用的微增表明公司在运营成本控制上保持相对稳定。
| 项目 | 2024年金额（亿元） | 占比（%） | 2023年金额（亿元） | 占比（%） | 同比变动（%） |
|---|---|---|---|---|---|
| 员工成本 | 14.29 | 63.82 | 14.08 | 63.39 | 0.79 |
| 物业及设备支出 | 3.80 | 16.98 | 3.67 | 16.54 | 3.49 |
| 其他办公及行政费用 | 4.30 | 19.19 | 4.46 | 20.07 | -3.61 |
| 合计 | 22.38 | 100 | 22.21 | 100 | 0.79 |
信用减值损失：增长9.79%
信用减值损失为6.98亿元，较上年的6.36亿元增长9.79%。其中，贷款减值损失（以摊余成本计量的发放贷款及垫款）为8.47亿元，较上年的7.72亿元有所增长。这反映出公司在信贷资产质量管控上加大了拨备力度，以应对潜在信用风险。
资产减值损失：下降75.04%
资产减值损失为3555万元，较上年的1.42亿元下降75.04%，主要是在建工程减值准备计提减少所致。
现金流分析
经营活动现金流：净流出43.16亿元
经营活动产生的现金流量净额为 -43.16亿元，主要系为交易目的而持有的金融资产净增加导致现金流出。尽管银行在业务拓展过程中积极配置金融资产，但也应关注由此带来的现金流压力，确保经营活动的可持续性。
投资活动现金流：净流出143.24亿元
投资活动产生的现金流量净额为 -143.24亿元，主要是投资债券所支付的现金大于投资收回的现金。这表明银行在债券投资上较为积极，期望通过合理配置债券资产获取收益，但需关注债券市场波动对投资回报的影响。
筹资活动现金流：净流入89.87亿元
筹资活动产生的现金流量净额为89.87亿元，主要源于发行债券和同业存单产生的现金流入。这为银行提供了较为充足的资金，有助于支持业务发展，但同时也增加了债务负担，需合理规划资金运用，确保偿债能力。
风险因素解读
息差风险：净息差降至1.13%
2024年净息差为1.13%，较上年的1.28%下降0.15个百分点。主要受LPR下行加快、存量房贷利率再次调降、同业价格竞争激烈等因素影响，贷款平均利率下降明显。尽管公司通过结构优化及负债成本管控，如主动压降低息票据规模、压降高息美元存款等，使净息差降幅较2023年有所缩小，但未来在国家持续推动降低企业融资和居民信贷成本、存款定期化趋势未明显缓解等多重因素下，净息差仍将承压。
信用风险：不良贷款率虽降，但关注类贷款增加
不良贷款率为0.74%，较上年末下降0.02个百分点，资产质量保持较好水平。然而，关注类贷款金额62.36亿元，较上年末增加32.32亿元，主要针对部分基本面正常但受外部经济环境变化影响出现风险信号的客户，基于审慎原则将其分类下调为关注。考虑到国家相关政策传导和房地产市场仍在止跌回稳过程中，可能对传统公司贷款质量带来影响，并逐渐传导至零售端，零售资产质量或对银行业资产质量带来扰动，需密切关注信用风险变化。
利率风险：长债收益率波动带来潜在风险
2024年以来长期债券收益率不断下行，部分品种收益率创下历史新低，2025年初债市出现显著调整。随着各项经济金融政策的推出，预计2025年在经济回升过程中面临长债收益率上升导致价格回调带来的风险，银行需加强对利率风险的管理和监控。
管理层薪酬分析
董事长薪酬：0元
董事长洪枇杷报告期内从公司获得的税前报酬总额为0元。
行长薪酬：186.69万元
行长吴昕颢报告期内从公司获得的税前报酬总额为186.69万元。
副总经理薪酬：133.41 - 133.67万元
副总经理刘永斌、庄海波、郑承满、谢彤华报告期内从公司获得的税前报酬总额分别为133.67万元、133.41万元、133.41万元、133.60万元。
财务总监薪酬：无相关信息
年报未单独披露财务总监薪酬信息。
总体来看，2024年厦门银行在营收方面实现了一定增长，但净利润出现下滑，净息差和信用风险方面面临挑战。未来，厦门银行需持续优化业务结构，加强风险管理，以应对复杂多变的市场环境，提升盈利能力和抗风险能力。
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