温志刚 特约记者
近20年工程机械从业经验；
曾担任多个品牌代理商及设备租赁公司营销总监、总经理；
对设备租赁业务有深刻的管理理念及丰富的实战经验。
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2024年，伴随着房地产市场持续下行探底，塔吊及施工升降机租赁市场大幅下行，存量设备加速出清，新机内销继续暴跌、租金价格持续大跌，出租率随着租赁商主动缩减规模而低位下滑。
本报告将分三篇系列文章，分别以占据塔吊租赁市场七成需求的房地产施工/新开/竣工三大面积市场变化，新机销量以及不同年限存量等出清情况，以及塔吊租金价格、吨·米利用率等行业端数据变化等方面，逐一对2024年塔吊租赁市场进行总结，并以此对2025年塔吊及施工电梯等建机市场前景进行前瞻预测。
需求端
三大面积持续下跌 施工端政策影响凸显
销售端政策发力效果不及预期
据国家统计局数据：2024年，房地产施工面积73.32亿平方米，同比下降12.7%，其中住宅同降13.2%，已退回至2015年同期水平。新开工面积7.39亿平方米，同比下降23.0%，已退至2006年同期水平。
9.26会议严控增量政策影响，施工/新开工面积全年增速同比较三季度分别下降0.5pct和0.8pct。但“四万亿元+应进净进白名单”政策影响下，竣工面积并未有反弹，全年竣工面积7.37亿平方米，同比下降27.7%，与2009年竣工面积基本持平，其中3季度较2季度恶化2.5%，全年增速较三季度下降3.5pct。
竣工面积大幅下滑、保交楼进度缓慢的主要原因仍是销售端不振，2024年新房销售面积9.73亿平方米，同比下降12.9%，其中住宅销售面积下降14.1%。新房销售额9.67万亿元，同比下降17.1%。
9.26会议后，四季度新房销售面积与销售额同比增速虽有收窄趋势，但仅在2.0pct左右区间，效果不及大众预期。
另外一个主要原因是，房建资金到位不足所致。2024年房地产开发企业到位资金10.76万亿元，同比下降17.0%，10月份白名单+四万亿元政策之下，四季度同比增速仅收窄0.8、1.2和1.0pct。
不过，9.26新政后核心城市价格有所趋稳,改善型需求驱动城新房价格全年累计上涨2.68%。
同时，据中指研究院统计，四季度以来新房销售规模持续改善。一线城市2024年销售面积同比下降约10.0%，其中四季度同比增长40.0%。二线代表城市销售面积同比下降约20.0%，其中四季度同比增长15.0%。三、四线代表城市销售面积同比下降约22.0%，四季度同比增长11.0%。各线城市房产市场持续深度加速分化。
中指研究院预测：2025年，房地产政策宽松基调或将延续，下阶段政策有望继续围绕“促进需求”和“优化供给”展开。将呈现“销售规模恢复仍面临挑战，新开工面积、开发投资或继续回落”的特点。
图1-2
24年房产三大面积 24年销售面积/销售/资金到位
供应端
新机内销持续暴跌 各年限存量设备加速出清
据中国工程机械工业协会数据：2024年，主要塔吊主机厂内销5402台，较2023年同比大跌67.0%，已跌至2016年销量水平。
从历年塔吊国内销量看：因三年/五年内不合理年限要求影响，导致2020年后塔吊国内销量变化总体延后于房地产市场下行趋势。2022年因疫情因素塔吊内销大跌40.0%，2023年前两个季度跌幅回暖至10.0%以下，但自2023年三季度开始销量持续大跌，四季度以及2024年四个季度同比跌幅分别28.0%、39.0%、58.0%、67.0%、75.0%和69.0%，这意味着越来越多的租赁商已无力或无意愿满足总包方三年内年限要求了。
从销售额看：2024年，主要25~28家塔吊主机厂累计销售7472台（内销+出口），同比下降60.0%，累计销售额91.16亿元，预计2024年塔吊市场规模约128.72亿元，同比下降44.34%；
按单台平均售价看：2024年塔吊平均单台售价约122万元，这意味着受桥梁基建和风电等项目需求影响，以及海外售价较高等因素导致以12吨以上的大塔销量占比攀升。
2024年，主要25~28家施工电梯主机厂累计销售6466台（内销+出口），销售额14.17亿元。按平均单台核算，平均单台电梯销售价格约22万，意味着2024年电梯销量以低米数或零高度为主机型为主，智能无人机销量占比不断攀升。
从不同年限塔吊存量看：至2024年底，出厂年限十年内约26万~28万台，同比减少约19.0%；出厂年限五年内约13万~15万台，同比减少约29.0%；出厂年限三年内约7.5万~9.5万台，同比减少约32.0%。
简言之，随着2022年后新机销量持续暴跌，至2024年底不同年限的塔吊存量不断大幅缩减。但由于房产市场需求持续萎缩（预计2024年全年塔吊租赁市场需求仅10万台左右），即便三年内存量供需关系逐步结构性修正，但十年/五年内设备存量依然供大于求，导致2024年租金价格、出租率以及回本周期等指标均大幅下滑。
2025年，预计存量设备将继续深度加速出清。
图3-4
2024年塔吊/施工升降经销量 不同年限塔吊存量
我们将在下篇系列文章，继续总结24年塔吊租赁市场的租金价格、出租率和回本周期等行情变化，以及租赁商的经营现状，敬待关注！
