2024年5月10日，AI方向整体回调，光模块、半导体材料板块领跌，截至收盘，5G通信ETF（515050）跌超1.3%，持仓股光迅科技跌超4%；信息技术ETF（562560）跌近1.1%，持仓股东芯股份跌超10%，长川科技、胜宏科技、北方华创等跟跌，纳思达、圣邦股份逆势上涨，涨超4%。
当前TMT、AI相关板块整体依然处于震荡调整阶段，但受益于AI大模型技术迭代升级、AI端侧应用加速落地等因素持续催化，AI高景气有望延续，或可逢低布局。
国内AI大模型再度进化，AI产业有望加速迭代
5月9日，阿里正式发布通义千问2.5大模型，据了解，该模型性能全面赶超GPT-4Turbo，成为地表最强中文大模型。在此之前，商汤也发布了“全面对标GPT-4Turbo“的“日日新5.0”大模型，阿里的入场，加剧了这场大模型的”跑分“竞赛。长城证券认为，随着全球对AI的持续加速布局，大模型计算能力将不断提升，未来扩展模型有望持续开发物理和数学世界，新应用有望加速落地，持续看好相关产业链投资机会。
AI持续赋能消费电子，AI PC增长势头强劲
近日，2024惠普商用AI战略暨AIPC新品发布会在北京举行，推出全新EliteBook系列AIPC产品和AI一体机产品组合，以及系列生态联合解决方案，同时深入探讨了AIPC在推动企业数智化转型中的核心地位。兴业证券认为，受益于AI处理器的持续推出+终端AI应用的拉动，AIPC出货量预计将快速增长。
信息技术ETF（562560），为投资者提供均衡布局信息技术行业的投资工具，截至4月30日，该ETF科技龙头概念暴露度高达92%，此外，在5G应用、消费电子、核心资产、信创产业、数字经济、华为平台、自主可控等概念上的暴露度也均超过了40%。抢占AI时代先机，把握信息技术红利，且个股集中度不高，能有效降低行业风险敞口和个体风险。
5G通信ETF(515050)，是全市场规模最大的5G通信ETF，最新规模超70亿元。该ETF光模块、光通信、AI算力、6G概念股权重占比超50%，并覆盖了服务器、PCB、消费电子、存储芯片、工业互联网等多个细分算力方向的龙头标的。其跟踪指数的前十大权重股分别为中际旭创、立讯精密、工业富联、中兴通讯、新易盛、兆易创新、紫光股份、沪电股份、天孚通信、三安光电，前十大权重股合计占比53.89%。场外联接(A类：008086；C类：008087)。
