财经网资本市场讯 8月9日，三安光电、华灿光电股价延续调整，不过整体跌幅并不大。截至收盘，三安光电下跌2.89%，报收40.98元/股，总市值1836亿元；华灿光电下跌2.37%，报收11.95元/股，总市值148.2亿元。日前，华灿光电起诉三安光电侵犯其专利，法院已正式立案。
战火升级！华灿光电反诉三安光电专利侵权
三安光电成立于2000年，2008年登陆上交所成功上市。成立20多年来，三安光电积累了雄厚的技术力量和客户资源，不断引进新产品线，拓宽产品应用领域，由LED芯片和外延片生产逐步切入化合物半导体领域，形成了LED芯片、射频器件、功率器件、光通讯、滤波器五大核心产业群。
华灿光电成立于2005年，2012年登陆深交所创业板上市。历经十几年的发展，华灿光电以技术为先导，在全球LED芯片市场已形成品质超群的良好口碑，尤其2015年收购云南蓝晶后，公司整合LED上游产业资源，迎来飞速发展。公司主营为LED芯片、LED外延片、蓝宝石晶棒、蓝宝石衬底片等。
据TrendForce集邦咨询统计，2020年度，三安光电和华灿光电分列中国LED芯片厂商营收的第一名和第二名。在市场短兵相接、明争暗斗多年之后，我国LED芯片老大与老二选择了直接对簿公堂，由价格战思路转变为专利战对决。
2020年9月，老大三安光电率先出手，对华灿光电及其下属公司提起两起专利侵权诉讼，专利名称分别为“氮化物半导体发光器件以及制造其的方法”和“半导体发光元件和半导体发光装置”。三安光电认为，华灿光电侵犯了其在氮化物LED制造中提高光提取效率和提高空穴注入效率方面的专利技术，并要求赔偿三安光电经济损失共8000万元。
只是距今近一年时间了，三安光电起诉华灿光电的专利大战一直并未有明确结果。据上海证券报记者多方打听，得到的最新回复是“由于案情复杂，短期内结案的可能性不大。”
2021年8月7日，据上海证券报报道，华灿光电已启动反诉，起诉三安光电专利侵权，而且法院也已正式立案。
华灿光电此次起诉三安光电及其下属子公司侵犯了其两项核心专利，专利名称分别为“高压发光二极管芯片”、“发光二极管外延片及其制造方法”。华灿光电要求三安光电停止制造、许诺销售和销售侵犯上述专利权的产品，并销毁全部用于生产侵权产品的设备以及相关模具，并赔偿华灿光电经济损失共记8000万元。
可以很明显的看出，华灿光电此次起诉有两个迹象：一是选择起诉的专利和此前三安起诉的专利“相近”，二是索赔金额同样也选择了8000万元。双方看起来似乎是“镜像诉讼”，针锋相对毫不退让。
LED芯片行业或触底反弹，新一轮竞争一触即发
从2009年至今，LED芯片行业大致经历了三轮周期。每一轮周期，背景和情节看起来都很类似：LED产品的新需求驱动——产能供不应求——厂家增容扩产——行业需求平衡——价格下滑库存增加——新需求再驱动——芯片企业再度扩产壮大。
在第一轮周期里，手机、电视等背光源产品需求旺盛，供不应求，推动了整个LED芯片行业毛利率在周期内增长了40%。第二轮上升期，则是由LED照明产品的需求拉动。
而始于2017的第三轮上升期，由小间距LED产品需求叠加LED照明产品的高渗透率，行业迎来再次回暖。不过，在高利润的驱动下，大陆厂商又开始集中扩产，很快便导致2018年LED芯片供过于求，相应价格也应声回落，行业利润率持续走低。
在这个阶段，一些LED芯片大厂例如晶电、首尔伟傲世等则相继向高端领域转型；而另外像其他一些韩国小厂、欧美厂则逐渐退出芯片制造市场，转而在中国大陆寻找代工。这导致了LED芯片制造主要产能已经转移至中国大陆，并且产业集中度也显著提升。TrendForce集邦咨询数据显示，目前大陆在产的LED芯片厂商数量约14家，其中前十大厂商的营收比重达到97%，前三大厂商的营收比重达67%。换言之，LED芯片制造这一块，就这么几家在竞争了，而在国内，大家也都知根知底。
而目前，随着芯片短缺问题的进一步严峻化，同时Mini/Micro LED等新型显示领域的需求又逐渐旺盛，LED芯片行业或即将进入新一轮上升周期，行业触底反弹之势已现。
当前业界的共识是，低端市场的利润空间所剩无几，只有提升高毛利产品的比重，形成差异化竞争才能保持持续盈利。芯片龙头大厂也开始纷纷调低低毛利产品的比重，甚至逐步退出低端市场。
三安光电减少了低端照明芯片的产能，现阶段的业务重点在于Mini/Micro LED，UV/IR和车用LED等细分应用、化合半导体市场，相关产品销售占比正在不断提升。据三安光电最新半年报显示，公司细分领域红外、紫外、车用产品、植物照明等市场渗透率正在进一步提升，特别是Mini/MicroLED除电视市场之外，在平板电脑、笔记本电脑和车载屏幕等显示领域也在广泛应用，出货量逐月递增。公司募投项目泉州三安半导体产能正在逐步释放，湖北三安Mini/Micro 显示芯片产业化项目部分产能也已投产运行，随着产能逐步释放及高端产品占比的逐步提高，公司营收规模和盈利能力将会持续改善。
而华灿光电的普通照明芯片产能原本占总产能的50%以上，而2020年已显著降低了普通照明产品的产能，更加专注于中高端领域，提升了高光效照明、背光、车用、Mini/Micro LED等新型显示高端产品的收入。华灿光电披露，公司产品在Mini /Micro LED，高端背光，高光效照明等细分市场份额不断提升，在多个细分市场上优于竞争对手持续保持领先地位，2021年一季度公司 Mini LED芯片销售收入同比增加182%。
另外，其他厂商例如乾照光电、澳洋顺昌等同样亦不会放弃行业新的机遇。在全新的供需条件下，可以预见，LED芯片行业新一轮竞争一触即发。
