有一句叫：如果说卢森堡是公募基金的天堂，那么，开曼就是私募基金的天堂。
如今，按照交易规模计算，开曼已经成为仅次于伦敦、纽约、香港和东京的世界第五大金融中心。
Apex基金行政管理人公司中国区的负责人周杨表示，在人民币贬值的预期下，现在很多境内居民都产生了全球资产配制的需求，尝试用各种工具、各种市场进行套利，在众多的背景因素下，海外基金特别是开曼基金雨后春笋般爆发，越来越多的人了解到开曼基金是什么，并且对要如何设立开曼基金感兴趣。
开曼基金就是俗称在英属开曼群岛设立的基金，由于开曼群岛对于共同基金的收益实行免税政策，因此吸引了不少投资者。
那么，玩转开曼基金需要多少投资呢？
记者从2016首届海外对冲基金峰会上了解到，从设立上来讲，投资人的成本初期费用应该控制在13000美金-15000美金，这里面关于注册办公室收多少钱、设立公司收多少钱、律师收多少钱，其实都是由服务商来提供报价的，一般是在13000-15000之间。周杨提醒各位投资者，“如果投资人发现设立管理公司的报价远远高于这个的话，我觉得投资人可能要考虑一下，可能贵两三千美金不多，但是这说明投资人没有选择一个价钱比较合理的服务商。”
记者了解到，除去第一年的设立费用，第二年开始又多了维护费用。除去设立之初支付的公司设立、设施服务费用等，此后每年都要向开曼工商局支付一笔费用，此外还有注册办公室、年费这些，基本上第二年也不会超过一万美金。
“是否要做一个开曼基金，假如说多年的收益看起来还不错，从成本的角度投资人第一年交十万人民币，第二年差不多可能也就是六七万人民币，投资人一家管理公司就可以设备运营了。”周杨表示。
以上两项是设立管理公司的费用，第三部分是设立基金的费用，其中也包括设立费和维护费。在这个问题上，周杨提醒投资者，这笔费用不能一概而论。“其实投资人的基金架构不一样，投资人是复杂的，很多价钱不能完全去照用，这其实是一个单一架构下投资人设立一个基金的费用。”
周杨表示，因为是一家公司，所以投资人一样交公司的注册费，公司是设在开曼，所以要交注册办公室的钱，要律师帮投资人起草一些法律文件，特别是作为基金来讲投资人要把一个公司升到一个基金需要有向投资人进行募集的招股说明书，“如果我决定进行认购还有申购书，如果赎回还有赎回书。”
记者了解到，这些相关法律文件的起草，律师的收费一般是2500美金到4000美金。市面上也有很多价钱差异很大的，这里说的只是设立一个基金大约的成本。
最后，还有一部分的注册费用，无论是投资人管理公司也好还是基金也好，投资人都要去一个具备监管职能的机构交每年的年费。现在比照下来，基本上一个基金设立的费用控制在四万美金左右。
一个单一基金，如果投资人的资产规模差不多是2400万美金，一年的费用维护下来差不多要五万到六万的美金。从五万到六万的美金的角度去看，如果投资人的资产规模只有一百万，那投资人的回报每一年有5%-6%是放在基金成本上面，这还不算管理费，如果管理公司要拿2%，所以投资人一年下来有7%-8%是有固定的费用。
周杨坦言，“我们通常从会计的角度把这个数据给投资人看的原因，是说投资人在设立基金之后除了考虑自己的费用还要考虑运营基金的费用，是否投资人的资产规模、投资人能拿到的回报足以去养这只基金。我们一般是建议五百万以上的资产规模来设立基金，一百万确实成本有点太高了。如果以五到六万的角度来看，五百万差不多也就是1%，那么再加上2%的管理费就是3%，以一般一个基金一年拿10-20%，加上回报来讲收益还算可观的。”
（国际金融报记者 严言）
